Анализ и оценка финансового состояния предприятия на основе чтения и анализа бухгалтерской отчетности

Рефераты по финансовым наукам » Анализ и оценка финансового состояния предприятия на основе чтения и анализа бухгалтерской отчетности

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

Федеральное государственное образовательное

учреждение высшего профессионального образования

«Сибирский федеральный университет»

Институт градостроительства управления и региональной экономики

Факультет управления и бизнес - технологий

Практическая работа

по предмету: Финансовый анализ

на тему:

Анализ и оценка финансового состояния предприятия на основе чтения и анализа бухгалтерской отчетности

Выполнили:

студентка группы УБ 05 - 07

Быкова М.В.

Проверила:

Лишнева Л.П.

г. Красноярск 2009г.


Содержание

Введение

1. Анализ и оценка финансового состояния предприятия

1.1 Общая оценка бухгалтерской отчётности

1.2 Составление сравнительного аналитического баланса.

1.3 Оценка финансового состояния

Заключение

Приложение


Введение

Финансовый анализ – это способ накопления трансформации и использования информации финансового характера имеющего целью:

- Оценить текущее и перспективное финансовые состояния предприятия;

- Оценить возможные и целесообразные темпы развития предприятия с позиции их финансового обеспечения;

- Выявить доступные источники средств и оценить возможность и целесообразность их мобилизации;

- Спрогнозировать положение предприятия на рынке капиталов.

В данной работе будут выполнены следующие задачи:

1) будет изучено и проверено составление бухгалтерской отчётности

2) будет составлен сравнительный аналитический баланс выполнены горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерской отчётности;

3) будут сделаны выводы о финансовом состоянии организации.

Рассматриваемая организация – ОАО «Красноярский завод цветных металлов и золота имени В.Н.Гулидова» вид деятельности – производство и обработка цветных металлов период отчетности-2007 год.


1. Анализ и оценка финансового состояния предприятия

1.1 Общая оценка бухгалтерской отчётности

Имущество предприятия за истёкший период выросло на 1828319 тыс.руб что составило увеличение на 24%. Увеличение валюты баланса свидетельствует об увеличении стоимости имущества и источников его финансирования и о расширении хозяйственной деятельности предприятия.

Остаточная стоимость основных средств по состоянию на 31.12.2007 составила 1 608 376 тыс.руб. По сравнению с предыдущим годом произошло увеличение стоимости основных средств на 105 312 тыс. руб. или на 7 0% в основном за счет реконструкции зданий и сооружений на сумму 50 483 тыс. руб. а также за счет ввода в эксплуатацию оборудования для ювелирного производства и центрально-заводской лаборатории. Стоимость объектов основных средств относящихся к объектам социальной сферы увеличилась на сумму 4 344 тыс. руб. или на 4 88%.

Изношенность основных средств по состоянию на 31.12.2007 составила 36 43% от первоначальной стоимости основных средств и по сравнению с предыдущим годом возросла незначительно.

Стоимость финансовых вложений по состоянию на 31.12.2007 составила 254 675 тыс. руб.

По сравнению с предыдущим годом стоимость финансовых вложений изменилась в сторону уменьшения на 45 745 тыс. руб. или на 15 23 %

Сумма задолженности по кредитам по состоянию на 31.12.2007 составила 2004 300 тыс. руб. что на 1 443 700 тыс. руб. больше чем в прошлом году.

Стоимость нематериальных активов по состоянию на 31.12.2007 составила 23 556 тыс. руб. По сравнению с предыдущим годом произошло увеличение стоимости нематериальных активов на 3 010 тыс. руб. или на 14 65% в основном за счет принятия к учету исключительных прав на результаты интеллектуальной деятельности подтвержденных патентами используемых при производстве продукции(работ услуг) на сумму 10 943 тыс. руб.

Выручка от продажи товаров продукции (работ услуг) по сравнению с предыдущим годомувеличилась на 2 430 218 тыс. руб. или на 28 64% в основном за счет увеличения объема продажсоединений драгоценных металлов и ювелирных изделий и роста цен на реализуемую продукцию (работы услуги). Выручка от продажи продукции на экспорт за 2007 год составила 5 514 680 тыс. руб. или 50 53 % от общей суммы выручки.

Себестоимость проданных товаров продукции (работ услуг) по сравнению с предыдущим годом увеличилась на 3 385 404 тыс. руб. или на 55 63% в основном за счет увеличения объема продаж роста цен на материальные ресурсы (драгоценные металлы) и увеличения доли использования в качестве сырья покупных аффинированных драгоценных металлов.

Прибыль от продаж по сравнению с предыдущим годом уменьшилась на 955 186 тыс. руб. или на 39 82%.

Положительных изменения:

1.   увеличение основных средств (на 105312 тыс.руб или 7 01%) запасов сырья и материалов (на 364710 тыс.руб. или 41 12 %). Также увеличилась дебиторская задолженность на 695120 или на 38 74%. Денежные средства предприятия увеличились на 345 78% или на 298 308 тыс.руб. К отрицательным изменениям относятся уменьшение долгосрочных финансовых вложений и (на 15 23% или на 45745 тыс.руб).

2.   увеличение собственного капитала (на 361693 тыс.руб. или на 5 03%) увеличение краткосрочных обязательств (на 1463844 тыс.руб. или на 190 41%). Увеличение долгосрочных обязательств на 2782 тыс.руб. или на 9 09%.

3.   прибыль от продаж и прибыль до налогообложения выросли (на 66% и 142% соответственно) показатель чистой (нераспределённой) прибыли также вырос– на 172%.

Отрицательные изменения:

1.   рост кредиторской задолженности перед поставщиками(на 86 34% - говорит об ухудшении платежеспособности) рост краткосрочных обязательств в виде кредитов и займов на 257 63%.

 

1.2 Составление сравнительного аналитического баланса

 

1.2.1 Горизонтальный и вертикальный анализ

Сравнительный аналитический баланс характеризует структуру бухгалтерского баланса и динамику отдельных показателей составляется с использованием методов горизонтального и вертикального анализа. Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников позволяет перейти к относительным оценкам и проводить сравнения экономических показателей деятельности предприятий различающихся по величине используемых ресурсов. Горизонтальный анализ позволяет отслеживать динамику показателей во времени позволяет анализировать не только изменения отдельных показателей но и прогнозировать их значения.

Сравнительный баланс позволяет проанализировать структуру имущественного комплекса предприятия. Структура стоимости имущества даёт общее представление о финансовом состоянии предприятия. Она показывает долю каждого элемента в активах и соотношение заёмных и собственных средств покрывающих их - в пассивах. Сопоставляя структуры изменений в активе и пассиве можно сделать выводы о том через какие источники в основном был приток новых ресурсов и в какие активы эти новые средства вложены.

Сравнительный баланс предприятия объединивший в себе горизонтальный и вертикальный анализ позволяет сделать ряд выводов об экономическом потенциале предприятия.

 

1.2.2 Анализ активов

1. Сумма внеоборотных и оборотных активов выросла на 1828319 тыс. руб. то есть имущество предприятия увеличилось на 24% что свидетельствует о расширении предприятием хозяйственного оборота о позитивном изменении баланса.

2. В структуре совокупных активов наибольший удельный вес (0 71 в начале периода и 0 75 в конце) приходится на оборотные активы что говорит о формировании достаточно мобильной структуре активов способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия.

3.. Сократилась доля долгосрочных финансовых вложений (темп прироста составил -15 23%).

4. Доля основных средств в совокупных активах на конец анализируемого периода составила 17% следовательно предприятие имеет лёгкую структуру активов и имущество предприятия мобильно.

5. Основной вклад в формирование оборотных активов статьи «затраты в НЗП» и «Краткосрочная дебиторская задолженность» - 22% и 26% соответственно от всего актива

6. Объём дебиторской задолженности увеличился на 38 74% (удельный вес увеличился с 24% до 26% от всего актива). Это считается негативным так как может быть вызвано проблемами с оплатой продукции либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям то есть отвлечением части текущего актива из производственного процесса.

7.К концу отчётного периода доля денежных средств увеличилась на 345 78% и составила 372976 тыс.руб. Возможно эти средства пойдут в инвестирование новых проектов либо на выплату задолженностей.

 

1.2.3 Анализ пассивов

1. Преобладающими в структуре пассива баланса являются капитальные резервы ( удельный вес на начало периода 0 9 а на конец периода-0 76). Доля Заемных средств увеличилась в три раза ( с 7% до 21% от пассива баланса) В абсолютном размере займы увеличились на 1445121 тыс.руб ( на 257 63%)

2. Структура и величина капитала осталось неизменна.

3. Также нужно отметить что предприятие сократило на 93 55% задолженность по налогам и сборам. На конец периода задолженность составила 298235 тыс.руб.

4. Задолженность перед поставщиками увеличилась на 86 34%. Это можно объяснить тем что увеличился объем выпуска продукции и скорей всего увеличились цены на приобретаемое сырье.

1.2.4 Оценка финансового состояния

Показатели платежеспособности

коэффициент покрытия (текущей ликвидности)

      (стр.Ф №1 290 - стр.220 230 )

К=

      (стр.Ф №1 610 + стр.620 +стр. 630 + стр.660)

К=2 97

Коэффициент абсолютной ликвидности

          (стр.Ф №1 260 + стр.250 )

К=

      (стр.Ф №1 610 + 620 + 630 + 660)


К= 0 17

 

Показатели финансовой устойчивости

коэффициент соотношения заемных и собственных

средств

      (IV П +V П - стр.Ф №1-640 650)

К=

      (III П+ стр.Ф №1-640 650)

К = 0 32

коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

      IIIП -I А

К=

      II А

К= 0 68

Показатели рентабельности

Рентабельность продукции %

     Прибыль от продаж (стр.050 Ф№2)

К=

       Выручка от продаж (стр.010 Ф№2)

К=0 13


Заключение

Задачи поставленные во введении данной работы были выполнены. Был проведён горизонтальный и вертикальный анализ. В итоге можно сделать следующие выводы о нашем предприятии:

·     За отчётный период предприятие расширило свою хозяйственную деятельность;

·     Объёмы реализации продукции увеличились;

·     Прибыль также увеличилась но не за счёт снижения затрат а за счёт увеличения объёмов производства;

·     На предприятии высок уровень заёмных средств что говорит о его финансовой неустойчивости и высокой степени риска.