Федеральное агентство по образованию
ГОУ ВПО «Уральский государственный технический университет – УПИ»
Факультет информационно-математических технологий и экономического моделирования
Кафедра анализа систем и принятия решений
ИМИТАЦИОННОЕ МОДЕЛИРОВАНИЕ ИНВЕСТИЦИОННЫХ РИСКОВ
Курсовая работа
дисциплина: «Имитационное моделирование экономических процессов»
Руководитель: Бородачёв С. Н.
Нормоконтролер: Медведева М. А.
Студент группы ИМ-37012 Косарев А.И.
Екатеринбург
2009
Содержание
Введение 4
Заключение 12
Список используемых источников 13
Введение
Мой вариант курсовой работы №12. Суть моего задания заключается в том, чтобы рассчитать оценки NPV, математического ожидания, дисперсии, и статистических отклонений при условии случайного распределения исходных данных. Требуется с использованием программы MathCAD решить данную задачу и сравнить полученные результаты с результатами лекционного примера. Для этого нам нужно определить, что за программу мы должны написать в MathCAD для получения требуемых результатов. Для этого требуется построить блок-схему. По итогу нужно заключить какие параметры изменились, насколько они отличаются от лекционного примера и почему.
Раздел 1. Постановка задачи
Моё задание по курсовой работе (Вариант 12) :
Имитационное моделирование инвестиционных рисков (обобщение: считать Q,P,V дискретными случайными величинами).
Показатели |
|
Наихудший | Наилучший | Вероятный |
Q | 150 | 300 | 200 |
P | 40 | 55 | 50 |
V | 38 | 25 | 30 |
Рассчитать средние и дисперсии показателей и использовать их в нормальной аппроксимации распределения соответствующих величин.
Итак, для выполнения данного задания требуется составить программу в MathCAD.
Для этого нужно составить схему. Далее мы создадим цикл длинной в 50000 ходов и рассчитаем 50000 различных значений NPV учитывая, что исходные данные Q P и V будут распределены случайным образом с распределением как в лекционном примере.
Чистая приведённая стоимость(NPV) будет подсчитана по формуле, которая дана в лекционном примере.
Далее мы считаем математическое ожидание полученного вектора NPV, его среднее квадратичное и коэффициент вариации. Используя эти данные, мы сможем подсчитать вероятность, что NPV < 0, двумя способами: по формуле MathCAD и с помощью цикла со счётчиком.
Таблица для заполнения матрицы будет выглядеть следующим образом:
Показатели |
|
Наихудший | Наилучший | Вероятный |
Q | 150 | 300 | 200 |
P | 40 | 55 | 50 |
V | 38 | 25 | 30 |
Таким образом, начальные входные данные будут выглядеть следующим образом:
Дано в тексте лекционного задания:
Раздел 2. Блок-схема имитации
Раздел 3. Программа и описание параметров
Исходные данные:
Цикл для создания вектора NPV:
Расчёт оценки математического ожидания и среднего квадратичного отклонения NPV:
Расчёт оценки коэффициента вариации и риска убытков с помощью функции pnorm:
Риск отрицательного NPV большой, можно посчитать его другим способом, с использованием цикла со счётчиком:
Расчёт ошибки при расчёте мат. ожидания NPV. Ошибка в рублях и в процентах:
Для наглядности и удобства рассуждений выведем на экран гистограмму выборки NPV:
По гистограмме видно, что полученные значения рисков адекватны.
Заключение
Проведя анализ полученного вектора NPV, и сравнив результаты с лекционным примером можно сделать следующие выводы:
- Оценка мат. ожидания почти равны с лекционным примером;
- Коэффициент вариации больше 1,16>1, следовательно, можно говорить, что риск инвестиционного проекта выше среднего. В лекционном примере коэффициент вариации равен 0,784<1;
- Оценка риска убытков двумя способами подтвердила предыдущее умозаключение – вероятность убытков примерно 18%, что является большим значением риска. В лекционном примере значение риска убытков равно 10%;
- Оценка ошибки в расчётах равна 19, учитывая, что это 1% от математического ожидания, можно сказать, что это приемлемая погрешность и все расчёты можно считать адекватными.
Итак, проект является весьма рискованным, причём он является более рискованным, чем в лекционном примере. Все расчёты вполне адекватны, на что показывают допустимые значения ошибок.
Список используемых источников
Имитационное моделирование в экономике: учебное пособие/ С.М. Бородачев. — Екатеринбург: ГОУ ВПО «УГТУ–УПИ», 2007.— 35 с.
Другие работы по теме:
Конвейерная система
Министерство Образования и Науки Российской Федерации Дагестанский Государственный Технический Университет Кафедра ИСвЭ Курсовая работа по дисциплине: ИМЭП
Имитационное моделирование системы "Хищник-Жертва"
Модель взаимодействия хищников и жертв на плоскости. Построение модели, которая даёт визуальное представление о происходящем взаимодействии хищников и жертв. Стабилизация численности жертв к равновесной численности в условиях отсутствия хищников.
Программа имитационного моделирования работы банка
Расчет экономического эффекта работы банка. Имитационное моделирование на основании предварительно установленных зависимостей. Функция распределения экспоненциального закона. Корректировка времени обслуживания клиентов у касс и продвижения очереди.
Имитационное структурное моделирование системы
Методика и основные этапы построения математических моделей, их сущность и особенности, порядок разработки. Составление математических моделей для системы "ЭМУ-Д". Алгоритм расчета переходных процессов в системе и оформление результатов программы.
Моделирование рисков инвестиционных проектов
Имитационное моделирование (simulation) является одним из мощнейших методов анализа экономических систем. В общем случае, под имитацией понимают процесс проведения на ЭВМ экспериментов с математическими моделями сложных систем реального мира.
Качественный анализ проектных рисков
Первым шагом в проведении качественного анализа проектных рисков является четкое определение (выявление, поименование, описание — “инвентаризация”) всех возможных рисков проекта.
Как сделать бизнес инвестиционно привлекательным
Что такое инвестиционно привлекательный бизнес? «Понятный» и прозрачный для инвестора бизнес; bеет четкие приоритеты, цели и стратегию развития; gзволяет инвестору вернуть инвестиции, заработать и минимизировать свои риски.
Количественный анализ риска инвестиционных проектов
В данной статье кратко изложены преимущества, недостатки и проблемы методов анализа рисков, предложены усовершенствованные алгоритмы количественного анализа рисков инвестиционных проектов и рассмотрено их практическое применение.
Анализ проектных рисков: процедурные вопросы
В современной отечественной практике инвестиционного проектирования понятие “анализ проектных рисков” появилось недавно. Оно объединило накопленный ранее международный опыт и основательную российскую теоретическую базу.
Сущность и классификация источников финансирования
Все виды инвестиционной деятельности хозяйствующих субъектов осуществляются за счет формируемых ими инвестиционных ресурсов. Инвестиционные ресурсы представляют собой все виды финансовых активов, привлекаемых для осуществления вложений в объекты инвестирования. Источники формирования инвестиционных ресурсов в рыночной экономике весьма многообразны.
Количественный анализ рисков инвестиционных проектов
Понятие инвестиционных проектов, их классификация. Риск в инвестиционной деятельности и диверсификация как направление его снижения. Методы количественного анализа рисков инвестиционных проектов. Вычисление доходности проекта и схемы денежных потоков.
"Правило 72-х". Критерий PVP. Виды инфляции
Использование в финансовых расчетах "правила семидесяти двух" для определения примерного количества лет, за которое произойдет удвоение имеющейся суммы. Применение критерия PVP для оценки уровня инвестиционного риска. Характеристика видов инфляции.
Имитационное моделирование 2
Имитационное моделирование — метод, позволяющий строить модели, описывающие процессы так, как они проходили бы в действительности. Такую модель можно «проиграть» во времени как для одного испытания, так и заданного их множества. При этом результаты будут определяться случайным характером процессов.
Методологический аппарат логистики 2
Тема 5. «Методологический аппарат логистики». Охарактеризуйте объект исследований в области логистики, а также применяемый методологический аппарат.
Клиодинамика
Введение 1 Общие сведения 2 Соотношение между клиодинамикой и клиометрией 3 Основоположники клиодинамики 4 Основные достижения клиодинамики Список литературы
Экспертиза инвестиционного проекта
проводится для того, чтобы рассчитать эффективность инвестиционных проектов и их рискованность. Такая экспертиза проводится с использованием различных математических моделей, при которых анализируются сумма инвестирования, доходность инвестиций, индекс доходности и срок окупаемости инвестиционных проектов.
Имитационное моделирование станции технического обслуживания
Построение имитационной модели станции технического обслуживания, на основе системы Micro Saint. Определение комплекса работ модели, основных параметров для них, связей между работами. Оценка распределения числа полицейских машин, находящихся в ремонте.
Имитационное моделирование работы вычислительного центра
Анализ и формализация задачи моделирования: построение концептуальной модели, ее формализация в виде Q-схемы. Построение имитационной модели: создание блок-схемы, представление базовой исходной имитационной модели. Исследование экономических процессов.
Имитационное моделирование работы систем массового обслуживания
Определение функциональных характеристик систем массового обслуживания (СМО) на основе имитационного моделирования; синтез СМО с заданными характеристиками. Разработка программы на языке SIMNET II; расчет процесса работы СМО; подбор требуемого параметра.
Имитационное моделирование
КУРСОВАЯ РАБОТА Имитационное моделирование Введение Процессы функционирования различных систем могут быть представлены той или иной совокупностью систем массового обслуживания (СМО) - стохастических, динамических, дискретно-непрерывных математических моделей. Исследование характеристик таких моделей может проводиться либо аналитическими методами, либо путем имитационного моделирования.
Виды инвестиционных рисков
2.3. Виды инвестиционных рисков многообразны. Автор книги «Инвестиционный менеджмент», Бланк, классифицирует по следующим основным признакам: 1. По сферам проявления:
Оценка риска инвестиционных проектов
С.В. Король, А.В. Дорожкин ОАО «Магнитогорский металлургический комбинат», г. Магнитогорск ОЦЕНКА РИСКА ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ В настоящее время в России происходит процесс стабилизации и развития производств, в частности базовых для российской экономики добывающих и перерабатывающих отраслей.
Уравнение Дюпона
(также Модель Дюпона или Формула Дюпона) является модифицированным факторным анализом, позволяющим определить, за счёт каких факторов происходило изменение рентабельности. В основании факторной модели в виде древовидной структуры — показатель рентабельности собственного капитала (ROE), а признаки — характеризующие факторы производственной и финансовой деятельности предприятия.