Министерство образования и науки Российской Федерации
Всероссийский заочный финансово-экономический институт
Курсовая работа по дисциплине:
«Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности» Вариант № 1Выполнил:
Специальность БУАиА
№ зачетной книжки:
Преподаватель: Зимина Г.А.
Краснодар - 2010 г.
Содержание
1. Анализ ресурсного потенциала организации…………………………3
Задание 1. ………………………………………………………………………...3
Задание 2. …………………………………………………………………………6
Задание 3. …………………………………………………………………………8
Задание 4. …………………………………………………………………..........11
Задание 5. ……………………………………………………………………….15
2. Анализ производства и объема продаж……………………………...18
Задание 6. ……………………………………………………………………….18
Задание 7. ……………………………………………………………………….19
Задание 8. ……………………………………………………………………….21
3. Анализ затрат и себестоимости продукции………………………….24
Задание 9. ………………………………………………………………….........24
Задание 10. ………………………………………..……………………………25
Задание 11. ………………………………………..……………………………27
Задание 12. ………………………………………..…………………………...29
Задание 13. ………………………………………..…………………………...32
4. Анализ финансовых результатов деятельности организации…......34
Задание 14. ………………………………………..…………………………..34
Задание 15. ………………………………………..…………………………..37
Задание 16. ………………………………………..…………………………..39
Задание 17. ………………………………………..…………………………..41
Задание 18. ………………………………………..…………………………..42
Задание 19. ………………………………………..…………………………..43
Задание 20. ………………………………………..…………………………..45
5. Анализ финансового положения организации…………………......48
Задание 21. ………………………………………..………………………….48
Задание 22. ………………………………………..………………………….48
Задание 23. ………………………………………..………………………….54
Задание 24. ………………………………………..………………………….55
6. Комплексная оценка деятельности организации……………….....57
Задание 25. …………………………………………………………………….57
Заключение……………………………………………………………...60
Список использованной литературы……………………………….....64
Анализ ресурсного потенциала организации
Задание №1
При анализе использования трудовых ресурсов в производстве и при продаже продукции воспользуемся способом относительных отклонений. В его основе лежат прямо пропорциональное влияние самого «количественного» из влияющих на анализируемый показатель факторов и возможность определения каждого последующего фактора путем сопоставления уровня показателя (в %), охватывающего n факторов, с аналогичным показателем, охватывающим n-1 факторов[13, с. 119].
Динамика:
- Численности рабочих равна 8181/8100 Ч 100 = 101%.
- Числа отработанных человеко-дней 1 971 621/1 944 000 Ч 100 = 101,42%.
- Числа отработанных человеко-часов 13 801 000/14 580 000 Ч 100 = 94,66%.
- Объема продаж 6240000/5200000 Ч 100 = 120%.
Таблица 1
Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием трудовых ресурсов
| № п/п | Показатель | Прошлый год | Отчетный год | Динамика показателя ( % ) | Разница в процентах (+,-) | Расчет влияния фактора | Фактор, повлиявший на выявленное изменение |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| 1 | Численность рабочих (N), чел. | 8 100 | 8 181 | 101 | + 1 |
| Изменение численности рабочих |
| 2 | Число отраб. чел. - дней (ЧД), дн. | 1 944 000 | 1 971 621 | 101,42 | +0,42 |
21 840 | Изм. числа дней, отраб-ых одним рабочим |
| 3 | Число отраб. чел.- часов (Чч), ч. | 14 580000 | 13 801000 | 94,66 | -6,76 |
= -351 520 | Изм. продолжительности раб. дня |
| 4 | Объем продаж (без НДС)(V), тыс.руб.,ф2 | 5 200 000 | 6 240 000 | 120 | + 25,34 |
=1 317 680 | Изм. сред.часовой выработки одного рабочего |
=52 000
= 
= 
= Расчет показателей [12, с. 46]:
1. Динамика показателей:
изменения численности рабочих = N1 / N0 Ч 100 = 8181 / 8100 Ч 100 = =101 %;
изменения числа отработанных чел.-дней = Чд1 / Чд0 Ч 100 = 1971621 /1944000 Ч 100 = 101,42%;
изменения числа отработанных чел.-часов = Чч1 / Чч0 Ч 100= 13801000 /14580000 Ч 100 = 94,66%;
объема продаж = V1 /V0 = 6240000 /5200000 = 120%.
2. Разница в процентах (столб.6) определяется путем сопоставления выявленной динамики с аналогичным результатом предыдущего показателя. Исключением является только показатель численности рабочих, динамика которого сравнивается со 100%.:
по численности рабочих 101 – 100 = 1%;
по числу отработанных чел.-дней 101,42 – 101 = 0,42%;
по числу отработанных чел.-часов 94,66 – 101,42 = -6,76%;
по объему продаж 120 – 94,66 = 25,34%.
3. Рассчитаем влияние факторов на изменение объема продаж [12,с.25]:
влияние изменения численности рабочих = V0 Ч Отклонение / 100 = 5200000 Ч 1 / 100 = 52 000 тысяч рублей;
влияние изменения числа отработанных человеко-дней = V0 Ч Отклонение / 100 = 5200000 Ч 0,42 / 100 = 21 840 тысяч рублей;
влияние изменения числа отработанных человеко-часов = V0 Ч Отклонение / 100 = 5200000 Ч (-6,76) / 100 = -277 680 тысяч рублей;
влияние изменения среднечасовой выработки одним рабочим = V0 Ч Отклонение / 100 = 5200000 Ч 25,34 / 100 = 1 317 680 тысяч рублей.
4. Общее влияние всех факторов на изменение объема продаж:
ΔV = ΔN + ΔЧд + ΔЧч + ΔВ = 52 000 + 21 840 – 277 680 +1 317 680 = + 1113840.
Для расчета степени влияния каждого фактора выявленная разница в % умножается на прошлогодний объем продаж и делится на 100. [12, с.12].
Полученные результаты произведенных расчетов оформим в табл.1.
Баланс факторов:
6 240 000 – 5 200 000 = + 1 040 000 тыс.руб.
52 000 + 21 840 – 277 680 +1 317 680 = + 1 113 840.
1 040 000 тыс.руб. = 1 113 840 тыс.руб.
Произведенный расчет влияния отдельных факторов на рост объема продаж позволяет сделать вывод.
Прирост объема продаж достигнут тремя факторами:
- изменением численности рабочих, что составило 5% (52000/1040000 Ч 100) от полученного прироста.
- изменением числа дней, отработанных одним рабочим, что составило 2,1% (21 840/1040000 Ч 100).
- изменение среднечасовой выработки одного рабочего, что составило 78,92% (1040000/1317680 Ч 100).
Однако один из четырех факторов, влияющих на изменение объема продаж, связанных с использованием трудовых ресурсов, способствовал снижению объемных показателей, а именно продолжительности рабочего дня.
Таким образом, можно отметить незначительную возможность у предприятия увеличить продажу продукции за счет увеличением продолжительности рабочего дня. Благодаря этому прирост выручки от продаж можно увеличить на 26,7% (277680/1040000 Ч 100).
Но следует не забывать, что использование трудовых ресурсов во времени имеют естественные и законодательно регламентируемые ограничения как по числу выходов на работу в течение календарного периода, так и в течение суток.
Задание №2
Объем материальных затрат, влияющих на выпуск продукции, формируется под влиянием экстенсивных и интенсивных факторов.
К экстенсивным факторам относится количество использованных материалов и себестоимость их заготовления, а к интенсивным – выход продукции на каждый рубль израсходованных в процессе производства материалов или расход материалов на каждый рубль произведенной продукции. Материалоотдача является интенсивным показателем.
Таблица 2
Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием материалов
| № п/п | Показатель | Прошлый год | Отчетный год | Отклонение (+,-) |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Объем продаж (без НДС)(V), тыс.руб | 5 200 000 | 6 240 000 | 1 040 000 |
| 2 | Стоимость материалов в себестоимости продаж(Mз), тыс.руб | 3 523 617 | 4 182 379 | 658 762 |
| 3 | Коэфф.материалоотдачи (Мо) проданной продукции (рассчитать), | 1,47 | 1,49 | + 0,02 |
| 4 | Влияние на изменение объема продаж (V) след. факторов: | X | X | X |
| 5 | Изменение стоимости материалов в себестоимости продаж (рассчитать) тыс.руб. | X | X | 948 097,13 |
| 6 | Изменение Материалоотдача продаж (рассчитать), тыс.руб. | X | X | + 91 902,87 |
Взаимосвязь экстенсивных и интенсивных показателей можно проследить, включив в правую часть тождества (V=V) материальные производственные затраты (МЗ) [12, с. 25]. Для сохранения указанного равенства умножим и разделим правую его часть на одну и ту же стоимость материальных затрат.
V = V Ч МЗ/МЗ = МЗ Ч V/МЗ = МЗ Ч М0,
Где V – объем продаж, тыс. руб.
МЗ – расход материалов, тыс. руб.
М0 – Материалоотдача использованных материалов, руб. [13, с. 152].
Зная объем продаж V и стоимость материалов в себестоимости продаж Мз найдем материалоотдачу проданной продукции Мо:
Мо(пр.г.)=5200000/3523617=1,47
Мо(отч.г.)= 6240000/4182379=1,49.
Отклонение в материалоотдаче проданной продукции составит +0,02.
На основании проведенного анализа всех показателей выявляются резервы роста объема продаж. В ходе анализа влияния экстенсивных и интенсивных факторов, связанных с использованием материалов, влияющих на объем выпускаемой и продаваемой продукции, применим способ сцепных подставок:
V = МЗ Ч М0,
базовый расчет – 3523617 Ч 1,47 = 5 200 000 тыс. руб.
расчетный показатель – 4182379 Ч 1,47 = 6 148 097,13 тыс.руб.
фактический расчет – 4182379 Ч 1,49 = 6240000 тыс. руб.
Влияние изменения материальных затрат было положительным и составляло 948 097,13 тыс. руб. (6 148 097,13 – 5200000).
Влияние изменения материалоотдачи по сравнению с прошлогодним показателем за аналогичный период на 0,02руб. привело к увеличению объема продаж на + 91 902,87 тыс. руб. (6 240 000 – 6 148 097,13). Совокупное влияние экстенсивных и интенсивных факторов составило + 1040000 тыс. руб. (948 097,13+ 91 902,87), что соответствует общему изменению объему продаж + 1040000 тыс. руб. (6240000 – 5200000).
Изменение материальных затрат благоприятно повлияло на объем продаж и на материалоотдачу. Можно предположить, что материальные затраты на нашем предприятии в основном росли за счет себестоимости заготовления отдельных видов материалов. Рост объема продаж за счет увеличения количества израсходованного материала может быть вызван разными причинами, например непроизводительными и сверхнормативными расходами. Их ликвидация или снижение является реальным резервом увеличения объема производства и продаж продукции. Данное направление анализа имеет большое значение в организациях обрабатывающих отраслей.
Мероприятия по осуществлению контроля над процессами заготовления материалов могут привести к оптимизации цен приобретения сырья и транспортно-заготовительных расходов.
Отсутствие сверхнормативного расхода материалов дает основание считать, что отрицательное влияние материалоотдачи вызвано структурными сдвигами в производстве и продаже продукции и комплексным влиянием изменения цен на материалы и реализуемую продукцию [13, с. 159].
Задание №3
В состав активной части ОС включаются: силовые машины и оборудования, транспортные средства.
На начало прошлого года стоимость активной части ОС составила 1 062 400 тыс.руб. - на конец прошлого года – 1 089 795 тыс.руб.(732 505+357 290), на конец отчетного года – 1 127 412 тыс.руб.(785016+342396) (12, с.26).
Отсюда среднегодовая стоимость активной части ОС за прошлый год составила 
= 1 076 097,5 тыс.руб., за отчетный год 
= 1 108 603,5 тыс.руб.
Почти вся информация, необходимая для определения влияния указанных факторов, есть в Форме №2 [12, с.25] и в Справке №1 [12, с.46]. Исключение составляет показатель «выпуск продукции за 1 машино-час на 1 рубль стоимости активной части основных средств».
| Выпуск продукции за 1 машино-час на 1 рубль стоимости активной части ОС | = | Годовой выпуск продукции, тыс.руб. | / | Среднегодовая стоимость активной части производственных ОС, тыс.руб. | / | Количество дней, в течении которых оборудование находилось в рабочем состоянии, дни | / | Продолжительность рабочего дня, ч. | / | Коэффициент сменности |
Используя имеющуюся информацию, выполним данный расчет:
- по данным прошлого года – 5 200 000 / 1 076 097,5 / 240 / 7,5 / 1 = 0,0026846.
- по данным отчетного года – 6 240 000 / 1 108 603,5 / 241 / 7 / 1,05 = 0,0031776.
На объемные годовые показатели выпуска и продаж продукции влияют следующие экстенсивные и интенсивные показатели: среднегодовая стоимость активной части ОС и их среднегодовая фондоотдача.
V = ОСакт * Фоакт.год.
Фоакт.год. = Чд * Ксм * Чч * Вч, отсюда:
V = ОСакт * Чд * Ксм * Чч * Вч
В представленном алгоритме расчета влияния отдельных факторов на объем продаж только среднегодовая стоимость активной части ОС является экстенсивным фактором. Остальные - характеризуют интенсивность их использования по времени и по мощности.
Влияние факторов определено способом сцепных подстановок:
Vпр.год. = 1 076 097,5 * 240 * 1 * 7,5 * 0,0026846 = 5 200 000 тыс.руб.
Vрасч.1 = 1 108 603,5 * 240 * 1 * 7,5 * 0,0026846= 5 357 083 тыс.руб.
Vрасч.2 = 1 108 603,5 * 241 * 1 * 7,5 * 0,0026846= 5 339 404 тыс.руб.
Vрасч.3 = 1 108 603,5 * 241 * 1,05 * 7,5 * 0,0026846= 5 648 374 тыс.руб.
Vрасч.4 = 1 108 603,5 * 241 * 1,05 * 7 * 0,0026846= 5 271 816 тыс.руб.
Vотч..г. = 1 108 603,5 * 241 * 1,05 * 7 * 0,0031776= 6 239 932 тыс.руб.
Влияние изменения среднегодовой стоимости активной части производственных ОС:
Vрасч.1 - Vпр.год. = 5 357 082 – 5 200 000 = 157 082 тыс.руб.
Таблица 3
Анализ степени влияния на объем продаж отдельных факторов, связанных с использованием основных средств
| № п/п | Показатель | Прошлый год | Отчетный год | Отклонение (+,-) |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Объем продаж (без НДС) (V), тыс.руб. | 5 200 000 | 6 240 000 | 1 040 000 |
| 2 | Ср.годовая первоначальная стоимость активной части производственных ОС (ОСПР), тыс.руб. | 1 076 097,5 | 1 108 603,5 | 32 506 |
| 3 | Количество дней в году, в течение кот. активная часть производственных ОС находилась в рабочем состоянии(ЧД), дн. | 240 | 241 | 1 |
| 4 | Коэффициент сменности работы оборудования (КСМ), коэфф. | 1 | 1,05 | 0,05 |
| 5 | Ср. продолжительность смены (ЧЧ), ч. | 7,5 | 7 | -0,5 |
| 6 | Объем продаж, приходящийся на 1 тыс.руб., стоимость активной части ОС за 1 машино-час работы оборудования (ВЧ), тыс.руб. | 0,0026846 | 0,0031776 | 0,000493 |
| 7 | Степень влияния следующих факторов (рассчитать): | Х | Х | Х |
| Изменение первоначальной стоимости активной части производственных ОС (∆ ОСПР), тыс.руб. | Х | Х | 157 082 | |
| Изменение количества дней, в течение которых основные средства находились в раб. состоянии (∆ ЧД), тыс.руб. | Х | Х | -17 679 | |
| Изменение (∆ КСМ), тыс.руб | Х | Х | 308 970 | |
| Изменение ср. продолжительности смены (∆ ЧЧ), тыс.руб. | Х | Х | 376 558 | |
| Изменение продукции, приходящийся на 1 тыс.руб., стоимости ОС за 1 машино-час работы(∆ ВЧ), тыс.руб. | Х | Х | 968 116 |
Влияние изменения числа дней в году, в течении которых активная часть производственных основных средств находилась в рабочем состоянии:
Vрасч.2 – Vрасч.1 = 5 339 404 – 5 357 083 = - 17 679 тыс.руб.
Влияние изменения коэффициента сменности:
Vрасч.3 – Vрасч.2 = 5 648 374– 5 339 404 = 308 970 тыс.руб.
Влияние изменения продолжительности рабочего дня:
Vрасч.4 – Vрасч.3 = 5 271 816 – 5 648 374= 376 558 тыс.руб.
Влияние изменения продукции, приходящийся на 1 тыс.руб. стоимости активной части ОС за 1 машино-час работы:
Vотчет. год.– Vрасч.4 = 6 239 932 – 5 271 816 = 968 116 тыс.руб.
Общее изменение объема продаж:
6 240 000 – 5 200 000 = 1 040 000 тыс.руб.
Общее влияние факторов:
157 082 – 17 679 + 308 970 + 376 558 + 968 116 = 1 793 047 тыс.руб.
Баланс факторов:
1 040 000 тыс.руб. = 1 793 047 тыс.руб.
Оценка результатов анализа позволяет сделать вывод, что увеличение продаж в отчетном году произошло в основном за счет интенсивных факторов – увеличения продукции, приходящийся н 1т.р., стоимости ОС за 1машино-час работы и средней продолжительности рабочего дня активной части ОС и коэффициента сменности. Незначительное увеличение продаж произошло за счет увеличения активной части ОС.
Один из интенсивных факторов отрицательно повлиял на увеличение продаж – уменьшение числа дней , в течении которых активная часть ОС находилась в рабочем состоянии. Этот фактор привел к снижению объема продаж на 17 679 тыс. руб. Наиболее вероятной причиной отрицательного влияния изменения числа дней, в течение которых активная часть ОС находилась в рабочем состоянии, являются не запланированные внутрисменные простои (поломка оборудования) по вине самого предприятия или внешних контрагентов (поставка материала).
Задание №4
Согласно схеме анализа экстенсивных и интенсивных факторов использования ресурсов на объем выпуска и продаж продукции всегда влияют два фактора: по факторам труда — численность и выработка, по материалам — МЗ и материалоотдача, по фондам — стоимость активной части ОС и фондоотдача. Из них отбираются экстенсивные факторы (среднесписочная численность рабочих, материальные затраты и среднегодовая стоимость активной части ОС), по которым определяются темпы роста по сравнению с базовыми данными и прирост экстенсивного показателя по каждому виду ресурсов на 1% прироста объема выпуска или продаж продукции (коэффициента экстенсивности использования ресурса, в %). Рассчитанный коэффициент экстенсивности по каждому виду ресурса служит базой для определения коэффициента его интенсивности. Поскольку сумма коэффициентов, характеризующих деятельность в целом, всегда принимается за 100%, зная значение одного, можно определить значение другого — например, коэффициента интенсивности — путем вычитания из 100% значения коэффициента экстенсивности (100 – Кэкст).
На стадии обобщения данного показателя определяется усредненный коэффициент экстенсивности деятельности организации в целом. Комплексный показатель экстенсивности использования ресурсов рассчитывается как средняя величина значений соответствующих коэффициентов по каждому виду ресурса (∑Кэкст i. / п), а комплексный показатель интенсивности использования всех ресурсов — как 100% минус средняя величина коэффициента экстенсивности использования всех видов ресурсов, в процентах.[18]
Рассмотрим последовательность расчетов по данной методике на примере анализируемого предприятия. Динамика среднесписочной численности рабочих составила:
прошлый год — 8100 человек;
отчетный год — 8181 человек.
Прирост численности рабочих за отчетный год составил 181 человек, или 1%. При приросте выручки от продаж в 20% прирост численности на 1% прироста выручки (коэффициент экстенсивности) составит 0,05 или 5% (0,05 * 100). Коэффициент интенсивности – 95% (100 – 5).
Стоимостная оценка использованных в производстве продукции материалов составила:
прошлый год — 3 523 617тыс. руб.;
отчетный год — 4 182 379 тыс. руб. Прирост — 658 762 тыс. руб., или 84,25%.
Здесь же воспользуемся сомнительным предположением о неизменности ассортимента проданной продукции и росте материалов только за счет увеличения объема продаж. Это подтверждается показателем прироста материальных затрат на 1% прироста объема. Данный показатель в нашем примере равен 421,25% (84,25 / 20 * 100). Поскольку сверхнормативного расхода материалов быть не может, а информации о потерях от брака в отчетности нет, есть основания считать, что увеличение коэффициента экстенсивности в 321,25% вызвано увеличением себестоимости заготовления материалов в отчетном периоде.
В данном случае целесообразнее ограничиться двумя видами ресурсов, исключив из оценки степени экстенсивности и интенсивности развития производства характер использования материалов.
Среднегодовая стоимость активной части ОС:
прошлый год — 1 076 097,5 тыс. руб.;
отчетный год — 1 108 603,5тыс. руб. Прирост — 32 506 тыс. руб., или 3,063%.
Прирост среднегодовой стоимости активной части ОС на 1% прироста выручки (3,063 / 20) составит 0,1532, или 15,32% (0,1532 х 100). Коэффициент интенсивности составит 84,68% (100 – 15,32).
На основании произведенных расчетов определим комплексные показатели использования ресурсов согласно алгоритмам их расчетов:
- комплексный показатель экстенсивного использования ресурсов, коэффициент:
∑Кэкст i / п ,
где ∑Кэкст i / п - комплексный показатель экстенсивного использования ресурсов, коэффициент; ∑Кэкст - сумма всех коэффициентов экстенсивности, рассчитанная как отношение динамики прироста показателей экстенсивного влияния ресурса на 1% прироста объема продаж; i - показатель, на основании которого определяется коэффициент экстенсивности; п — число видов ресурсов.
Числовое значение данного коэффициента равно:
(0,05 + 0,1532 +4,2125) / 3 = 1,4719 или 47,19%;
комплексный показатель экстенсивного использования ресурсов:
∑Кэкст i / п * 100 = 1,4719 * 100 = 47,19%,
комплексный показатель интенсивного использования ресурсов:
100 - ∑Кэкст i / п * 100,
Числовое значение коэффициента интенсивного использования ресурсов равно 52,81% (100 – 47,19).
Результаты сведены в аналитическую табл.4.
Таблица 4
Характеристика соотношения экстенсивности и интенсивности использования ресурсов в процессе производства
| № п/п | Показатель | Прошлый год | Отчетный год | Темп роста | Прирост ресурса на 1% прироста выручки от продаж Кэкст.i | Коэффициенты влияния на прирост выручки от продаж | |
| Экстенсивность использования ресурса Кэкст.i * 100 | Интенсивность использования ресурса 100 - Кэкст.i *100 | ||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| 1 | Численность рабочих, чел | 8100 | 8181 | 1 | 0,05 | 5 | 95 |
| 2 | Среднегодовая стоимость активной части производственных фондов, тыс.руб. | 1 076 097,5 | 1 108 603,5 | 3,063 | 0,1532 | 15,32 | 84,68 |
| 3 | Стоимость материалов в себестоимости продаж, тыс.руб. | 3 523 617 | 4 182 379 | 84,25 | 1,4719 | 421,25 | -321,25 |
| 4 | Выручка от продаж, тыс.руб. | 5200000 | 6240000 | 20 | Х | Х | Х |
| 5 | Алгоритм расчета комплексного показ-ля использ-ия ресурсов | Х | Х | Х | ∑Кэкст.i/n | ∑Кэкст.i*100/n | 100- ∑Кэкст.i*100/n |
| 6 | Показатели, характер-щие комплексное использ-ие ресурсов | Х | Х | Х | 0,4719 | 47,19 | 52,81 |
Задание №5
Обобщим выявленные резервы роста выпуска и продаж продукции по каждому виду ресурсов в таблицу 5.
Таблица 5
Комплектный резерв увеличения объема продаж продукции за счет внутренних резервов использования ресурсов (в тыс. руб.)
| № п/п | Показатель | Резерв увеличения объема продаж, выявленных в процессе анализа | Резерв увеличения объема продаж при комплексном использовании имеющихся резервов улучшения использования ресурсов |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 1 | Увеличение стоимости продаж за счет лучшего использования трудовых ресурсов | 351 520 | Х |
| 2 | Увеличение стоимости продаж за счет лучшего использования материальных ресурсов | Х | Х |
| 3 | Увеличение стоимости продаж за счет лучшего использования основных производственных средств | 17 679 | Х |
| 4 | Итого комплектный ресурс | Х |
Результаты анализа эффективности использования отдельных видов ресурсов свидетельствуют о неблагополучном положении дел в использовании основных средств.
Анализируемая компания имеет резерв роста объема производства и продаж по трудовым ресурсам за счет снижения числа дней, отработанных одним рабочим в размере 351 520 тыс. руб.
Как отмечалось в задании №2, несмотря на значительный рост материальных затрат и повышение показателя материалоотдачи, нельзя сделать вывод об их нерациональном использовании. Это приводит к выводу о реальном влиянии единственно возможного фактора — изменения себестоимости заготовления материалов. Увеличение себестоимости материалов отрицательно отразится на себестоимости продукции, но не расширит возможности выпуска продукции за счет лучшего использования (ликвидации сверхнормативного расхода) материалов (сырья). Поэтому данными о динамике затрат на материалы нельзя пользоваться для определения резерва увеличения выпуска и продажи продукции.
При этом четко просматривается специфика подсчета резервов увеличения выпуска и продаж продукции за счет снижения себестоимости заготовки расходуемых материалов (сырья). Указанная специфика приобретает принципиальное значение в отраслях, где отклонения от норм расхода ингредиентов не может быть по определению (отклонение от норм карается законом). В этом случае стоимостное отклонение от норм возможно только при изменении себестоимости заготовления материалов (сырья). Увеличение материальных затрат не свидетельствует о перерасходе материалов в натуральном выражении, что исключает возможность его включения в резерв роста объема продаж.
Наиболее нерационально на нашем предприятии использовалась активная часть ОС. Сказалось уменьшение количества дней, в течении которых ОС находились в рабочем состоянии (что привело к снижению объема продаж на 17 679 тыс. руб.).
Сумму резерва анализируемого предприятия нельзя считать комплектной, поскольку у него нет резерва роста выпуска по такому ресурсу, как материалы (сырье). Компания не может увеличить объем выпуска и продаж за счет использования внутренних резервов. Но такой результат нельзя интерпретировать как окончательный в оценке возможности динамического развития всей организации. Он показывает, что деятельность компании, направленная на снижение нерационального использования ресурсов, может значительно улучшить объемные показатели за счет пересмотра политики в области капитальных вложений, например, приобретения нового, более производительного оборудования — активной части ОС. Ликвидация даже части негативного влияния этого фактора позволит сократить потери, которые будут расти с увеличением сроков эксплуатации основных средств.
При планировании большего объема продаж и разработке программы по обеспечению его необходимыми ресурсами целесообразно учесть возможность частичного (или полного) обеспечения ресурсами, по которым имелся резерв. Например, несмотря на отсутствие комплектного резерва увеличения выпуска и продаж продукции за счет ликвидации внутрихозяйственных потерь, результаты анализа должны использоваться в перспективном планировании. При определении роста производственной программы на 5% сумма прироста продукции составит 312 000 тыс. руб. (6240000 х 5 / 100). Компании практически нужно позаботиться о привлечении материальных ресурсов примерно на эту же сумму в составе и ассортименте, необходимом для выпуска продукции, обеспеченного спросом. При автоматизированном способе производства продукции увеличения численности рабочих может не потребоваться, если за счет роста среднечасовой фондоотдачи в достаточной мере обеспечивается рост выработки рабочего и отпадает необходимость в создании новых рабочих мест.
Анализ производства и объема продаж
Задание №6
Для определения влияния на прирост объема продаж, изменения количества проданной продукции в натуральном выражении, ее структуры и цен на нее, рассмотрим приложение 1 (12, приложение 1, с.36).
Приложение 1
Информация и дополнительные аналитические расчеты, необходимые для определения влияния различных факторов на изменение выручки от продаж
| № п/п | Показатель | Изделие А | Изделие В | Изделие С | Итого | ||||
| Прош. год | Отчет. год | Прош. год | Отчет. год | Прош. год | Отчет. год | Прош. год | Отчет. год | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 |
| 1 | Количество, шт. | 8000 | 9000 | 4000 | 4000 | 6000 | 6800 | 18000 | 19800 |
| 2 | Цена, тыс.руб. | 200,0 | 210,0 | 300,0 | 407,5 | 400,0 | 400,0 | Х | Х |
| 3 | Выручка за прош. год, тыс.руб. | 1600000 | 1890000 | 1200000 | 1630000 | 2400000 | 2720000 | 5200000 | 6240000 |
| 4 | Расчетный пока-затель выручки за отчетный год при структуре и ценах прошлого года, тыс.руб. | Х | 1760000 | Х | 1320000 | Х | 2640000 | Х | 5720000 |
| 5 | Расчетный пока-затель выручки за отчетный год при ценах прошлого года, тыс.руб. | Х | 1800000 | Х | 1200000 | Х | 2720000 | Х | 5720000 |
1.Расчитаем темп роста количества проданной продукции Тр = 19 800 / 18 000 * 100 = 110%.
2.Рассчитаем выручку от продаж по структуре и ценам прошлого года
Vi = ki прошл.г. * цi прош.г. * 1,1
изделие А: VА = 8 000 * 200 * 1,1 = 1 760 000 тыс.рублей.
изделие В: VВ = 4 000 * 300 * 1,1 = 1 320 000 тыс.рублей.
изделие С: VС = 6 000 * 400 * 1,1 = 2 640 000 тыс.рублей.
итого: Vрасчетное 1 = 1 760 000 + 1 320 000 + 2 640 000 = 5 720 000 тыс.рублей.
3. Определим выручку от продаж по структуре отчетного года в ценах прошлого года
Vi = ki отч.г. * цi прошл.г.
изделие А: VА = 9 000 * 200 = 1 800 000 тыс.рублей.
изделие В: VВ = 4 000 * 300 = 1 200 000 тыс.рублей.
изделие С: VС = 6 800 * 400 = 2 720 000 тыс.рублей.
итого: Vрасчетное 2 = 1 800 000 + 1 200 000 + 2 720 000 = 5 720 000 тыс.рублей.
4. Определим влияние факторов на изменение выручки от продаж
а) влияние изменения количества проданной продукции
ΔVколичество = Vрасчетное 1 – Vпрош.г. = 5 720 000 – 5 200 000 = 520 000 тыс.рублей.
б) влияние изменения структуры проданной продукции
ΔVструктуры = Vрасчетное 2 – Vрасчетное 1 = 5 720 000 – 5 720 000 = 0 тыс.руб.
в) влияние изменения цены проданной продукции
ΔVцены = Vотч.г. – Vрасчетное 2 = 6 240 000 – 5 720 000 = 520 000 тыс.рублей.
Баланс отклонения 1 040 000 = 520 000 + 520 000.
Влияние экстенсивных факторов (520 000 + 0) / 1 040 000 * 100 = 50%.
Влияние интенсивных факторов 520 000 / 1 040 000 * 100 = 50%.
Можно заключить, что рост выручки произошел как за счет экстенсивных факторов (изменение количества) так и интенсивных факторов (изменение цены).
Задание №7
Используя данные о результатах маркетингового исследования спроса на изделия A, B, C, D и E (12, приложение 4, с.43), разработаем часть бизнес-плана по реализации продукции организации на следующий год. Расчеты обобщим в приложении 4.
Приложение 4
Исходные данные для составления бизнес – плана на будущий отчетный период
| № п/п | Наименование изделий | Спрос на изделия, шт. | Цена изделия на будущий период, тыс.руб | Себестоимость ед. продукции, возможной к выпуску в следующем отчетном году, тыс.руб. | Объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план, тыс.руб. | Себестоимость объема продаж продукции, включенной в бизнес-план, тыс.руб | Прибыль от продаж на планируемый период, тыс.руб. | Рентабельность изделий исходя из отношения прибыли к объему продаж, коэфф. | Отнесение рентабельности продукции к определенной группе, № группы |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 |
| 1 | ИзделиеА | 10000 | 260 | 240 | 2 600 000 | 2400000 | 200 000 | 7,6923 | ІІІ |
| 2 | ИзделиеВ | 5000 | 460 | 410 | 2 300 000 | 2050000 | 250 000 | 10,8696 | ІІ |
| 3 | ИзделиеС | 7500 | 430 | 395 | 3 225 000 | 2962500 | 262 500 | 8,1395 | ІІІ |
| 4 | ИзделиеD | 8200 | 590 | - | - | - | - | - | - |
| 5 | ИзделиеЕ | 3000 | 980 | 870 | 2 940 000 | 2610000 | 330 000 | 11,2245 | ІІ |
| Итого | 33700 | Х | Х | 11 065 000 | 10022500 | 1042500 | Х |
Расчеты:
| 1. | Объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план, тыс.руб. | = | Спрос на изделия, шт. | * | Цена изделия на будущий период, тыс.руб |
| 2. | Себестоимость объема продаж продукции, включенной в бизнес-план, тыс.руб | = | Спрос на изделия, шт. | * | Себестоимость ед. продукции, возможной к выпуску в следующем отчетном году, тыс.руб. |
| 3. | Прибыль от продаж на планируемый период, тыс.руб. | = | Объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план, тыс.руб. | - | Себестоимость объема продаж продукции, включенной в бизнес-план, тыс.руб |
| 4. | Рентабельность изделий исходя из отношения прибыли к объему продаж, коэфф. | = | Прибыль от продаж на планируемый период, тыс.руб. | * | 100 | / | Объем продаж исходя из спроса и возможности ее выпуска, который может быть включен в бизнес-план, тыс.руб. |
Исходя из разброса значений рентабельности отдельных видов продукции в анализируемой организации, при включении показателей в одну из указанных групп используем следующую градацию: группа 1 – продукция с рентабельностью 25% и выше, группа 2 – от 10 до 25%, группа 3 – ниже 10%.
Анализируя результаты, отраженные в приложении 4, приходим к выводу, что среди изделий, планируемых к продаже в следующем году, нет убыточных. Наиболее рентабельным является производство изделия «Е». Немного менее рентабельным является выпуск изделия «В». На третьем месте по уровню рентабельности изделие «С». Изделие - «А» наименее рентабельно.
Естественно, что для предприятия более выгодным является выпуск более высокорентабельных изделий. Но, с учетом спроса на выпускаемую продукцию, нельзя отказываться и от нерентабельных изделий. Так как в противном случае, производственные мощности будут использоваться не эффективно, и это приведет к росту полной себестоимости выпускаемой продукции. От нерентабельной продукции можно отказаться лишь в том случае, если есть возможность заменить ее высокорентабельной уже выпускаемой или новой продукцией.
Задание №8
По данным формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках" и справки №2 «Переменные и постоянные расходы в составе затрат на проданную продукцию» [12, приложение 5,с. 47] и результатов анализа предыдущего задания можно определить точку безубыточности и зону финансовой устойчивости за отчетный год и на планируемый период. Результаты расчетов оформим в таблице 6.
Таблица 6
Критический объем продаж за отчетный год и на планируемый объем продаж, обеспеченный спросом
| № п/п | Показатель | За отчетный год | На планируемый период, обеспеченный спросом |
| 1 | Выручка от продаж, тыс.руб. | 6 240 000 | 11 065 000 |
| 2 | Переменные затраты, тыс.руб. | 3 831 360 | 4 855 360 |
| 3 | Постоянные затраты, тыс.руб. | 1 847 040 | 2 731 140 |
| 4 | Прибыль от продаж, тыс.руб. | 561 600 | 3 478 500 |
| 5 | Маржинальный доход в составе выручки от продаж, тыс.руб. | 2 408 640 | 4 868 600 |
| 6 | Уровень (доля) маржинального дохода в выручке от продаж, коэфф. | 0,386 | 0,561 |
| 7 | «Критическая точка» объема продаж, тыс.руб. | 4 786 080 | 4 868 600 |
| 8 | Запас финансовой прочности, тыс.руб. | 1 453 920 | 6 196 400 |
| 9 | Уровень запасов финансовой прочности в объеме продаж, % | 23,3 | 56 |
Расчет данных в таблице:
1. Выручку от продаж возьмем из формы №2.
2. Переменные затраты возьмем из справки №2.
3. Постоянные затраты возьмем из справки №2.
4.Прибыль от продаж» = «Выручка от продаж» - «Переменные затраты» - «Постоянные затраты»;
5. Маржинальный доход = Выручка от продажи – переменные затраты
6. Уровень маржинального дохода = Маржинальный доход / выручка от продажи
7. «Критическая точка» объема продаж = выручка от продаж * (постоянные затраты/маржинальный доход).
8. Запас финансовой прочности = Выручка от продаж – «Критическая точка» объема продаж.
9. Уровень запасов финансовой прочности = Запас финансовой прочности / Выручка от продаж * 100
Таким образом, точка безубыточности на предприятии ОАО "Агат" в отчетном году составила 4 786 080 тыс. рублей, а на планируемый объем продаж, обеспеченный спросом - 4 868 600 тыс. рублей, что свидетельствует о том, что фактический объем продаж безубыточный и рентабельный.
Запас финансовой прочности в отчетном году составил 1 703 124 тыс.рублей. Данный показатель выражает величину, по достижению которой может начаться снижение выручки от продаж и организация понесет убытки.
ЗФП = V факт- V кр., Уровень ЗПФ = ЗПФ/ V факт*100%;
ЗПФ = 6 240 000 – 4 786 080 = 1 453 920 тыс.руб.,
Уровень ЗПФ = 1 453 920 / 6 240 000 *100 =23,3%.
Нормальное значение уровня ЗПФ от 60 до 70%. В данном случае, ЗПФ равен 23,3%, это свидетельствует о небезопасной ситуации на предприятии, что обуславливает риск непокрытия своих расходов.
Рассчитаем на планируемый период, обеспеченный спросом.
ЗФП = V факт- V кр., Уровень ЗПФ = ЗПФ/ V факт*100%;
ЗПФ = 11 065 000 – 4 868 600 = 6 196 400 тыс.руб.,
Уровень ЗПФ = 6 196 400 / 11 065 000 *100 =56%. Значение уровня ЗПФ не является нормальным.
Анализ затрат и себестоимости продукции
Задание №9
Рассмотрим данные ф.№5 «Приложение к бухгалтерскому балансу». Обобщим, необходимую для выводов информацию в таблицу 7.
Таблица 7
Расходы по обычным видам деятельности (поэлементно) за отчетный и прошлый год.
| № п/п | Элемент затрат по обычным видам деятельности | За прошлый год | За отчетный год | Изменение (+,-) | |||
| тыс.руб. | %* | тыс.руб. | % | тыс.руб. | % | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| 1 | Материальные затраты | 2 878 150 | 60,161 | 3 566 312 | 62,804 | +688 162 | +2,643 |
| 2 | Затраты на оплату труда | 1 027 800 | 21,484 | 1 135 680 | 19,999 | +107 880 | -1,485 |
| 3 | Отчис-ия на соц. нужды | 259 048 | 6,121 | 295 277 | 5,2 | +36 229 | -0,921 |
| 4 | Амортизация | 445 292 | 9,238 | 506 003 | 8,911 | +60 711 | -0,327 |
| 5 | Прочие затраты | 173 710 | 3,604 | 175 228 | 3,086 | +1 528 | -0,518 |
| 6 | Итого | 4 784 000 | 100 | 5 678 500 | 100 | 894 400 | |
*%= Элемент затрат/итого
За анализируемый период материальные затраты выросли на 688 162 тыс.руб., доля материальных затрат увеличилась на 2,643%.
Затраты труда за анализируемый период возросли на 107 880 тыс. руб., доля затрат на оплату труда уменьшилась на 1,485%.
Отчисления на социальные нужды выросли на 36 229 тыс.руб., доля уменьшилась на 0,921%. Амортизация за анализируемый период выросла на 60 711 тыс.руб., доля уменьшилась на 0,327%. Прочие затраты выросли на 1 528 тыс.руб., доля уменьшилась на 0,518%.
Наибольшие затраты как в прошлом году, так и в отчетном, являются материальные затраты и затраты на оплату труда.
Тенденция относительно положительна, так как выручка растет и затраты тоже растут.
Задание №10
Охарактеризуем динамику себестоимости проданной продукции (затрат на 1 руб.продаж), выявим влияние на изменение данного показателя структуры проданной продукции, себестоимости отдельных ее видов и цен. Результаты расчетов приведены в приложении 2. [12, приложение 3, с.38].
Приложение 2
Вспомогательные расчеты к построению алгоритмов для анализа затрат на 1 рубль продаж
| № п/п | Показатель | Услов-ное обозна-чение | Изделие А | Изделие В | Изделие С | Итого | ||||
| Прош-лый год | Отчет-ный год | Прош-лый год | Отчет-ный год | Прош-лый год | Отчет-ный год | Прош-лый год | Отчет-ный год | |||
| 1 | Количество, шт. | Q | 8 000 | 9 000 | 4 000 | 4 000 | 6 000 | 6 800 | 18 000 | 19 800 |
| 2 | Цена, тыс. руб. | Z | 200 | 210 | 300 | 407,5 | 400 | 400 | Х | Х |
| 3 | Стоимость, тыс. руб. | QZ | 1600000 | 1890000 | 1200000 | 1630000 | 2400000 | 2720000 | 5200000 | 6240000 |
| 4 | Себестоимость единицы продукции, тыс. руб. | P | 160 | 205 | 283,5 | 400,75 | 395 | 328 | Х | Х |
| 5 | Себестоимость продукции, тыс. руб. | QP | 1280000 | 1845000 | 1134000 | 1603000 | 2370000 | 2230400 | 4784000 | 5678400 |
| 6 | Себестоимость объема продаж отчетного года при себестоимости единицы продукции прошлого года, тыс. руб. | *Q1P0 | Х | 1440000 | Х | 1134000 | Х | 2686000 | Х | 5260000 |
| 7 | Стоимость продаж отчетного года по ценам прошлого года, тыс. руб. | **Q1Z0 | Х | 1800000 | Х | 1200000 | Х | 2720000 | Х | 5720000 |
*Q1P0=Кол-во(отч)*с/б(Прош) ** Q1Z0= Кол-во(отч)* цена(Прош
РЕ (расходоемкость) = QZ / QP
ΔPE = PE1 – PE0
Составим исходную факторную модель:
ΔPE= Q1Z1 / Q1P1 – Q0Z0/Q0P0
а). Определим влияние количества проданной продукции на себестоимость проданной продукции (затрат на 1 руб.продаж):
ΔPE(Q) = Q1Z0 / Q1P0 – Q0Z0 / Q0P0,
б). Определим влияние себестоимости единицы продукции на себестоимость проданной продукции (затрат на 1 руб.продаж):
ΔPE(Z) = Q1Z1 / Q1P0 – Q1Z0 / Q1P0,
в). Определим влияние цены единицы продукции на себестоимость проданной продукции (затрат на 1 руб.продаж):
ΔPE(P) = Q1Z1 / Q1P1 – Q1Z1 / Q1P0,
г). Составим баланс отклонений:
ΔPE = ΔPE(Q) + ΔPE(Z) + ΔPE(P).
Рассчитаем для изделия А:
ΔPE(Q) 1 440 000 / 1 800 000 – 1 280 000 / 1 600 000 = 0,
ΔPE(Z) = 1 845 000 / 1 800 000 – 1 440 000 / 1 800 000 = 0,225 тыс.руб.,
ΔPE(P) = 1 845 000 / 1 890 000 – 1 845 000 / 1 800 000 = -0,0488 тыс.руб.,
ΔPE = 0,225-0,0488 = 0,1762 тыс.руб.
На себестоимость проданной продукции изделия А положительно влияет изменение себестоимости единицы продукции, отрицательно же влияет изменение цены на изделие, изменения количества проданной продукции не влияет.
Рассчитаем для изделия В:
ΔPE(Q) = 1 134 000 / 1 200 000 – 1 134 000 / 1 200 000 = 0,
ΔPE(Z) = 1 603 000 / 1 200 000 – 1 134 000 / 1 200 000 = 0,3908 тыс.руб.,
ΔPE(P) = 1 603 000 / 1 603 000 – 1 603 000 / 1 200 000 = -0,3524 тыс.руб.
ΔPE = 0,3908-0,3524 =0,0384 тыс.руб.,
На себестоимость проданной продукции изделия В положительно влияет изменение себестоимости единицы продукции, отрицательно же влияет изменение цены на изделие, изменение количества проданной продукции не влияет.
Рассчитаем для изделия С:
ΔPE(Q) = 2 686 000 / 2 720 000 – 2 370 000 / 2 400 000 = 0,
ΔPE(Z) = 2 230 400 / 2 720 000 – 2 686 000 / 2 720 000 = -0,1675 тыс.руб.,
ΔPE(P) = 2 230 000 / 2 720 000 – 2 230 000 / 2 720 0000 = 0,
ΔPE = -0,1675 тыс.руб.
На себестоимость проданной продукции изделия С отрицательно влияет изменение себестоимости единицы продукции, изменения количества и цены не влияют.
Размер расходов, приходящийся на 1 рубль реализованной продукции, является важным показателем, характеризующим общую эффективность управления затратами. И чем этот показатель ниже, тем более рационально организует свою деятельность предприятие.
За анализируемый период расходы, приходящиеся на 1 рубль реализованной продукции, по изделию А возросли на 0,1762 тыс.руб. По изделию В эти расходы выросли на 0,0384 тыс.руб. А расходы, приходящиеся на 1 рубль реализованной продукции изделия С, наоборот сократились на 0,1675 тыс.руб. Значит, в отчетном году предприятие использовало затраты эффективнее, чем в предыдущем по изделию С.
Задание №11
Определим степень влияния отдельных факторов на стоимость основных видов используемых в производстве материалов, а также резервы ее снижения. Для проведения анализа используем приложение 3 [12, приложение 3, с.42].
Приложение 3
Исходные данные для анализа влияния факторов на уровень МЗ
| № п/п | Наименование материалов | Количество израсходованного материала, т | Цена, тыс. руб. | Стоимость израсходованного материала, тыс. руб. | |||
| Прошлый год | Отчетный год | Прошлый год | Отчетный год | Прошлый год | Отчетный год | ||
| 1 | Материал вида Х | 1 510 | 2 230 | 480 | 510 | 724 800 | 1 137 300 |
| 2 | Материал вида Y | 1 610 | 1 360 | 195 | 270 | 313 950 | 367 200 |
| 3 | Материал вида Z | 863 | 1 288 | 600 | 720 | 517 800 | 927 360 |
| 4 | Материал вида W | 2 240 | 2 287 | 590 | 496 | 1 321 600 | 1 134 352 |
| Итого | Х | Х | Х | Х | 2 878 150 | 3 566 212 | |
Проведем анализ влияния факторов на изменение уровня МЗ.
Определим изменением материальных затрат за анализируемый период: ΔМЗ = МЗ1-МЗ0.
Составим исходную факторную модель:
МЗ = qм*рм.
Расчет влияния факторов на изменение материальных затрат:
изменение количества проданной продукции:
ΔМЗ(qм) = q1*p0 – q0*p0,
изменение цены на единицу продукции:
ΔМЗ(рм) = q1*p1 – q1*p0.
Составим баланс отклонений:
ΔМЗ = ΔМЗ(qм) + ΔМЗ(рм).
Рассчитаем для материала вида Х:
Определим изменением материальных затрат за анализируемый период: ΔМЗ = 1 137 300 – 724 800 = 412 500 тыс.руб.
Составим исходную факторную модель:
МЗ = q*р.
Расчет влияния факторов на изменение материальных затрат:
изменение количества проданной продукции:
ΔМЗ(q) = 2 230*480 – 1 510*480 = 345 600 тыс.руб.,
изменение цены на единицу продукции:
ΔМЗ(р) = 2230*510 – 2230*480 = 66 900 тыс.руб.,
Составим баланс отклонений:
ΔМЗ = 345 600 + 66 900 = 412 500 тыс.руб.
Изменение цены проданной продукции влияет значительней на увеличение МЗ, чем изменение количества.
Рассчитаем для материала вида Y:
Определим изменением материальных затрат за анализируемый период: ΔМЗ = 367 200 – 313 950 = 53 250 тыс.руб.
Составим исходную факторную модель:
МЗ = q*р.
Расчет влияния факторов на изменение материальных затрат:
изменение количества проданной продукции:
ΔМЗ(q) = 1360*195 – 1610*195 = - 48 750 тыс.руб.,
изменение цены на единицу продукции:
ΔМЗ(р) = 1360*270 – 1360*195 = 102 000 тыс.руб.,
Составим баланс отклонений:
ΔМЗ = - 48 750 + 102 000 = 53 250 тыс.руб.
Изменение цены проданной продукции положительно влияет на увеличение МЗ, количество влияет отрицательно.
Рассчитаем для материала вида Z :
Определим изменением материальных затрат за анализируемый период: ΔМЗ = 927 360 – 517 800 = 409 560 тыс.руб.
Составим исходную факторную модель:
МЗ = q*р.
Расчет влияния факторов на изменение материальных затрат:
изменение количества проданной продукции:
ΔМЗ(q) = 1288*600 – 863*600 = 255 000 тыс.руб.,
изменение цены на единицу продукции:
ΔМЗ(р) = 1288*720 – 1288*600 = 154 560 тыс.руб.,
Составим баланс отклонений:
ΔМЗ = 255 000 + 154 560 = 409 560 тыс.руб.
Изменение количества проданной продукции влияет значительней на увеличение МЗ, чем изменение цены на нее.
Рассчитаем для материала вида W:
Определим изменением материальных затрат за анализируемый период: ΔМЗ = 1 134 352 – 1 321 600 = -187 248 тыс.руб.
Составим исходную факторную модель:
МЗ = q*р.
Расчет влияния факторов на изменение материальных затрат:
изменение количества проданной продукции:
ΔМЗ(q) = 2 287*590 – 2 240*590 = 27 700 тыс.руб.,
изменение цены на единицу продукции:
ΔМЗ(р) = 2 287*496 – 2 287*590 = -214 948 тыс.руб.,
Составим баланс отклонений:
ΔМЗ = 27 700 - 214 948 = -187 248 тыс.руб.
Изменение цены проданной продукции отрицательно влияет на увеличение МЗ, а на количество положительно.
При рассмотрении каждого вида материала, делаем вывод, что увеличение себестоимости заготовления было по всем видам материалов, при этом наибольший рост произошел у материала X – на 412 500 тыс. рублей, а наименьший – у материала W, на - 187 248тыс. руб. Так же следует заметить, что рост себестоимости за счет увеличения цены превышает рост себестоимости за счет увеличения количества израсходованных материалов по всем видам материалов, кроме материала вида Z. Общее влияние двух факторов (изменение цены материала и количества израсходованного материала) привело к увеличению стоимости израсходованных материалов.
Стоимость материалов используемых в производстве может быть снижена: во-первых за счет снижения количества используемых материалов, которое в свою очередь зависит от удельного расхода материалов на единицу продукции, структуры и объема выпускаемой продукции; во-вторых за счет снижения цен, т.е. за счет снижения себестоимости заготовления материалов. В состав себестоимости заготовления материалов входят цена приобретения отдельного вида материала и транспортно-заготовительные расходы, состав и размер которых зависит от способов заготовления и привлекаемых поставщиков, т.о. часть себестоимости заготовления материалов зависит от деятельности самого предприятия, а часть вызвана инфляционными процессами, происходящими в отраслях.
Поэтому резервами снижения стоимости основных видов материалов являются:
1) снижение удельного расхода материалов, в свою очередь за счет совершенствования техники и технологии производства, уменьшения потерь материалов во время перевозки и хранения, сокращения брака и т.д.
2) снижение себестоимости заготовления материалов, т.е. за счет снижения транспортно – заготовительных расходов; замены дорогостоящих материалов на более дешевые, без ущерба качества производства; совершенствования связей с поставщиками.
Задание №12
Для определения степени влияния отдельных факторов на уровень затрат по оплате труда воспользуемся данными формы № 5 [12, стр.35].
1. Затраты на оплату труда (ЗОТ):
а) предыдущий год ЗОТпрош.г. = 1 027 800 тыс. рублей.
б) отчетный год ЗОТотч.г. = 1 135 680 тыс. рублей.
2. Определим ср. заработную плату, приходящуюся на одного работника (12, стр. 46)
приложение 5
| № | Показатели | Прошлый | Отчетный | Изменение |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Затраты на оплату труда, тыс. руб. | 1 027 800 | 1 135 680 | + 107 880 |
| 2 | Численность работников, чел. | 8 100 | 8 181 | + 81 |
| 3 | Средняя заработная плата на 1 работника, тыс. руб. | 126,89 | 138,82 | + 11,93 |
| 4 | Влияние на изменение уровня затрат на оплату труда следующих факторов: | Х | Х | Х |
| а) изменение численности работников, тыс. руб. | Х | Х | + 45 000 | |
| б) изменение заработной платы на 1 работника, тыс. руб. | Х | Х | + 67 770 |
з/п1 работника = ЗОТ / N
а) предыдущий год: з/п1 раб. 0 = 1 027 800 / 26 640(ср.год.числ.) = 38,58 тыс. руб.
б) отчетный год: з/п1 раб. 1 = 1 135 680 / 27 810(ср.год.числ.) = 40,84 тыс. руб.
3. Определим какими были бы затраты на оплату труда при ср. заработной плате, приходящейся на одного работника на уровне прошлого года и численности работников отчетного года:
ЗОТ1 = з/п1 работника 0 * N1 = 38,58 * 27 810 = 1 072 910 тыс. рублей.
4. Определим влияние отдельных факторов на уровень затрат по оплате труда:
а) изменение численности работников
ΔЗОТчисло раб. = ЗОТ1 – ЗОТпрош.г. = 1 072 910 – 1 027 910 = 45 тыс. рублей.
б) изменение ср. заработной платы, приходящейся на одного работника.
ΔЗОТз/п 1 раб. = ЗОТотч.г. - ЗОТ1 = 1 135 680 – 1 072 910 = 67 770 тыс. рублей.
в) общее влияние факторов
ΔЗОТ = ΔЗОТчисло раб. + ΔЗОТз/п 1 раб = 45 000 + 67 770 = 112 770 тыс. рублей.
Таким образом, в отчетном году на предприятии ОАО "Агат" произошел рост затрат по оплате труда на 112 770 тыс. рублей по сравнению с прошлым годом. Данный рост произошел из-за увеличения ср. заработной платы, приходящейся на одного работника, под воздействием которой ЗОТ возросли на 67 770 тыс.рублей, а за счет увеличения численности работников на 81 чел., произошло увеличение ЗОТ на 45 тыс.рублей.
Все величины факторов повлияли на снижение затрат по оплате труда положительно, следовательно создавать резервы нет необходимости.
Задание №13
Анализ доходов и расходов ОАО "Агат" проведем по данным формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках". В этой форме содержится информация обо всех доходах и расходах за предыдущий и отчетный годы. Анализ состава, структуры и динамики доходов и расходов обобщим в таблице 8.[12, стр.25].
Таблица 8
Состав, структура и динамика доходов и расходов
| № п/п | Показатель | Прошлый год | Отчетный год | Изменения (+,-) | |||
| сумма, тыс.руб. | % к итогу | сумма, тыс.руб. | % к итогу | сумма, тыс.руб. | % к итогу | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| 1 | Выручка (нетто) | 5 200 000 | 99,35 | 6 240 000 | 99,42 | 1 040 000 | 120 |
| 2 | Проценты к получению | 18 084 | 0,35 | 18 513 | 0,295 | 429 | 102,372 |
| 3 | Прочие доходы | 15 685 | 0,30 | 17 904 | 0,285 | 2 219 | 114,147 |
| 4 | Всего доходов | 5 233 769 | 100 | 6 276 417 | 100 | 1 042 648 | 119,922 |
| 5 | Себестоимость продукции | 3 523 617 | 70,46 | 4 182 379 | 69,306 | 658 762 | 118,696 |
| 6 | Коммерческие расходы | 494 943 | 9,90 | 587 477 | 9,735 | 92 534 | 118,696 |
| 7 | Управленческие расходы | 765 440 | 15,30 | 908 544 | 15,056 | 143 104 | 118,696 |
| 8 | Проценты к уплате | 64 520 | 1,3 | 203 145 | 3,366 | 138 625 | 314,856 |
| 9 | Прочие расходы | 152 130 | 3,04 | 153 070 | 2,537 | 940 | 100,618 |
| 10 | Всего расходов | 5 000 650 | 100 | 6 034 615 | 100 | 1 033 965 | 120,677 |
| 11 | Превышение доходов над расходами | 233 119 | Х | 241 802 | Х | +8 683 | 3,75 |
Доходы организации в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом увеличились на 1 042 648 тыс. рублей, что составило рост на 19,922%. Наибольший удельный вес в доходах занимает выручка от продаж (99,355% в прошлом году и 99,42% в отчетном году). Проценты к получению и прочие доходы по удельному весу приблизительно равны (0,3 % в прошлом году и 0,29 % в отчетном году).
Расходы организации увеличились на 1 033 965 тыс.рублей, т.е. на 20,677%. Наибольший удельный вес в расходах занимает себестоимость продукции (70,463% в прошлом году и 69,306% в отчетном году). Далее стоят управленческие расходы 15,307% в прошлом году и 15,056% в отчетном году. Остальные расходы еще менее значительны.
Используя данные формы № 2, можно оценить состав и динамику элементов формирования прибыли от продаж и чистой (нераспределенной) прибыли, т.е. конечные финансовые результаты деятельности организации. Как свидетельствует информация таблицы 12, выручка от продажи продукции является основным источником доходов ОАО "Агат". В отчетном году выручка от продаж увеличилась по сумме на 20%. Одновременно с ростом выручки наблюдается увеличение показателя себестоимости по сравнению с прошлым годом по сумме на 18,696%, но наблюдается сокращение ее по структуре на 1,157 %.
Превышение роста выручки от продаж над показателем себестоимости повлияло на разницу между доходами и расходами – она увеличилась по сравнению с предыдущим годом на 3,725%, или на 8 683 тыс. руб.
4. Анализ финансовых результатов деятельности организации
Задание №14
Валовая прибыль – финансовый результат, полученный от основной деятельности предприятия. Исчисляется как разница между выручкой (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) и себестоимостью продукции, работ, услуг.
Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между валовой прибылью и коммерческими и управленческими расходами.
Прибыль (убыток) до налогообложения равна сумме прибыли (убытка) от реализации продукции (работ, услуг) и финансового результата от прочих видов деятельности. Прибыль (убыток) от прочих видов деятельности = (проценты к получению – проценты к уплате) + (прочие доходы – прочие расходы).
Чистая прибыль (убыток) = прибыль (убыток) до налогообложения - текущий налог на прибыль.
Маржинальная прибыль – это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции.
По характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную и потребляемую. Капитализированная прибыль – это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия. Потребляемая прибыль – та её часть, которая направляется на выплату дивидендов акционерам и учредителям организации.
Использование того или иного показателя прибыли зависит от цели анализа. Так, для определения безубыточного объема продаж, зоны безопасности и оценки уровня доходности производства отдельных видов продукции используется маржинальная прибыль. Для оценки доходности совокупного капитала используется общая сумма прибыли от всех видов деятельности до выплаты процентов и налогов, для оценки рентабельности собственного капитала – чистая прибыль, для оценки устойчивости роста организации - капитализированная прибыль и т.д.
Рентабельность – это степень доходности, выгодности, прибыльности бизнеса. Она измеряется с помощью целой системы относительных показателей, характеризующих эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т.д.), выгодность производства отдельных видов продукции и услуг. Показатель рентабельности более полно, чем прибыль, идентифицирует окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина отражает соотношение эффекта с вложенным капиталом или потребленными ресурсами.
Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:
показатели, базирующие на затратном подходе (рентабельность продукции, рентабельность операционной деятельности, рентабельность инвестиционной деятельности и отдельных инвестиционных проектов, рентабельность обычной деятельности);
показатели, характеризующие прибыльность продаж (валовая рентабельность продаж и чистая рентабельность продаж);
показатели, в основе которых лежит ресурсный подход (рентабельность совокупных активов или общая рентабельность, рентабельность операционного капитала, рентабельность основного капитала, рентабельность оборотного капитала, рентабельность собственного капитала и т.д.)
Рентабельность продукции (Rп) исчисляется путем отношения прибыли от реализации до выплаты процентов и налогов (Прп) к сумме затрат по реализованной продукции (Зрп):
Rп = Прп / Зрп .
Она показывает, сколько организация имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Может рассчитаться в целом по предприятию, отдельным его сегментам и видам продукции.
Рентабельность операционной деятельности (Rод) рассчитывается в целом по предприятию как отношение прибыли от операционной деятельности до выплаты процентов и налогов (Под) к общей сумме затрат по операционной деятельности (Зод):
Rод = Под / Зод .
Данный показатель характеризует окупаемость затрат в операционной деятельности. Он полнее предыдущего показателя отражает результаты работы организации, поскольку при его расчете учитываются не только реализационные, но и внереализационные (прочие) результаты, относящиеся к основной деятельности.
Аналогичным образом определяется доходность инвестиционных проектов (RI): полученная или ожидаемая сумма прибыли от инвестиционной деятельности относится к сумме инвестиционных затрат (ИЗ):
RI = Пид / ИЗ.
Рентабельность продаж (оборота) рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, товаров, работ, услуг до выплаты процентов и налогов на сумму полученной выручки (В). Характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности: сколько прибыли имеет организация с рубля продаж. Рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видам продукции:
Rоб = Прп / Врп .
Рентабельность (доходность) операционного капитала исчисляется отношением брутто-прибыли от операционной деятельности до выплаты процентов и налогов (Под) к среднегодовой стоимости операционного капитала (ОК). Он характеризует доходность капитала, задействованного в операционном процессе:
Rок = Под /ОК Ч 12/n, где n – число месяцев в отчетном периоде.
Рентабельность совокупных активов (ВЕР) определяется отношением общей суммы брутто-прибыли от обычной деятельности до выплаты процентов и налогов (ЕВIT) к среднегодовой сумме совокупного капитала (КL). Характеризует доходность всего совокупного капитала, вложенного в активы организации:
ВЕР = ЕВIT/КL Ч 12/n .
Задание №15
На основании показателей отчета формы 2 «Отчет о прибылях и убытках» проанализируем динамику прибыли организации до налогообложения и чистой прибыли.
Таблица 13
Анализ показателей прибыли и факторов, повлиявших на чистую прибыль
| № п/п | Показатель | Прошлый год, тыс.руб. | Отчетный год, тыс.руб. | Отклонение (+,-) тыс.руб. |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Валовая прибыль | 1 676 383 | 2 057 621 | 381 238 |
| 2 | Прибыль от продаж | 416 000 | 561 600 | 145 600 |
| 3 | Прибыль (убыток) по прочим операциям | -182 881 | -319 798 | -136 917 |
| 4 | Прибыль (убыток) до налогообложения | 233 119 | 241 802 | 8 683 |
| 5 | Налог на прибыль | 17 119 | 23 533 | 6 414 |
| 6 | Чистая прибыль (убыток) | 216 000 | 218 269 | 2 269 |
| 7 | Изменение чистой прибыли отчетного периода за счет: | Х | Х | Х |
| а) изменение прибыли до налогообложения | Х | Х | 8 683 | |
| б) изменение суммы налога на прибыль и других аналогичных обязательных платежей | Х | Х | -6 414 |
Изменение чистой прибыли отчетного периода рассчитаем способом сцепных подстановок:
ЧП0 = НП0 – Н0 = 233 119 – 17 119 = 216 000 тыс.руб.
ЧПрасч = НП1 – Н0 = 241 802 – 17 119 = 224 683 тыс.руб.
ЧП1 = НП1 – Н1 = 241 802 – 23 533 = 218 269 тыс.руб.
ΔЧПизм.НП = ЧПрасч - ЧП0 = 224 683 – 216 000 = 8 683 тыс.руб.
ΔЧПизм.Н = ЧП1 - ЧПрасч = 218 269 – 224 683 = -6 414 тыс.руб.
Баланс отклонения: 2 269 = 8 683 – 6 414.
Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, бытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия. Показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств организации, степени его надежности и финансового благополучия как партнера.
Из данных таблицы 13 следует, что бухгалтерская прибыль (прибыль до налогообложения) в сравнении с предшествующим периодом выросла на 3,72% (8 683 / 233 119 * 100), это привело также к соответствующему увеличению прибыли, остающейся в распоряжении организации (чистой прибыли) на 1,05% (2 269 / 216 000 * 100).
В динамике финансовых результатов можно отметить следующие положительные изменения:
– чистая прибыль (увеличилась на 1,05%) растет медленнее прибыли от продаж (увеличилась на 35%) и бухгалтерской прибыли (увеличилась на 3,72%). Это свидетельствует о рациональном использовании организацией механизма налогообложения.
– выручка от реализации товаров (увеличилась на 20%) растет медленнее прибыли от реализации (увеличилась на 35%), что свидетельствует об уменьшении затрат на производство.
В наибольшей степени формирование прибыли в анализируемом предприятие происходит за счет прибыли от продаж, а наибольший удельный вес расходов занимает убыток по прочим операциям.
Увеличение чистой прибыли отчетного периода за счет увеличения прибыли до налогообложения в отчетном году на 3,72% составила 8 683 тыс.руб. Отрицательно сказалось на чистой прибыли увеличение налога на прибыль на 37,47%, благодаря этому фактору чистая прибыль снизилась на 6414 тыс.руб.
Задание №16
Проанализируем характер изменений прибыли от продаж за отчетный период и определим степень влияния различных факторов на ее изменение. Расчетные данные возьмем из таблицы 10.
Таблица 14
Анализ факторов, повлиявших на изменение прибыли от продаж
(в тыс. руб.)
| № п/п | Показатель | Прошлый год | Отчетный год при прошлогодних ценах и себестоимости | Отчетный год |
| 1 | Выручка от продаж | 5 200 000 | 5 720 000 | 6 240 000 |
| 2 | Себестоимость проданных товаров | 3 523 617 | 5 260 000 | 4 182 379 |
| 3 | Коммерческие расходы | 494 943 | 587 477 | |
| 4 | Управленческие расходы | 765 440 | 908 544 | |
| 5 | Прибыль от продаж | 416 000 | 460 000 | 561 600 |
Поскольку главную часть прибыли до налогообложения составляет прибыль от основной деятельности, то ее подвергают особому анализу. Изменение прибыли от продаж зависит от многих факторов. Мы же ограничимся наиболее существенными из них.
Прибыль предприятия в отчетном году по сравнению с прошлым годом увеличилась на 145 600 тыс.рублей. На динамику суммы прибыли могли оказать следующие факторы:
- изменение объема продаж продукции;
- изменение структуры продаж продукции;
- изменение отпускных цен на продукцию;
- изменение себестоимости проданной продукции;
Определим степень влияния каждого из перечисленных факторов на изменение величины полученной предприятием прибыли.
1. Влияние изменения объема продаж продукции
ΔПQ = П0 * ΔТ /100.
где: П0 – прибыль предыдущего года;
ΔТ – темп прироста объема выручки от продажи.
ΔТ = ΣQ1*P0 / ΣQ0*P0 * 100% – 100%
В нашем примере ΔТ = 5 720 000 / 5 200 000 * 100% - 100% = 10%.
Тогда влияние изменения объема продажи на полученную предприятием прибыль составит ΔПQ = 416 000 * 10 / 100 = 41 600 тыс. руб.
2. Влияние изменения структуры продаж
Влияние изменения структуры продаж на полученную предприятием прибыль составит ΔПструктура = 460 000 – (416 000 + 41 600) = 2 400 тыс. руб.
3. Влияние на величину прибыли от изменения отпускных цен на продукцию может быть определено как разность между стоимостью от реализации в действующих ценах и стоимость от реализации продукции отчетного года в ценах прошлого года.
ΔПZ = ΣQ1* Z 1 - ΣQ1* Z 0 = 6 240 000 – 5 720 000 = 520 000 тыс.руб.
4. Влияние себестоимости проданной продукции на величину прибыли можно определить путем сравнения фактической себестоимости проданной продукции отчетного года с себестоимостью продукции, проданной в отчетном году исходя из уровня затрат прошлого года.
ΔПр = ΣQ1* Р1 - ΣQ1* Р0 = (4 182 379 + 587 477 + 908 544) – 5 260 000 = 418 400 тыс.рублей.
Между уровнем себестоимости и прибылью существует обратная зависимость, т.е. чем ниже себестоимость проданной продукции, тем выше полученная предприятием прибыль, и наоборот.
5. Определим общее влияние факторов
ΔП = ΔПQ + ΔПструкрура - ΔПP + ΔПZ = 41 600 + 2 400 – 418 400 + 520 000 = = 145 600 тыс. руб.
Задание № 17
Рассчитаем коэффициенты эксплуатационных затрат и рентабельности (прибыльности) производственной деятельности. Данные для расчетов возьмем из формы № 2 "Отчет о прибылях и убытках".
1. Коэффициент эксплуатационных затрат рассчитаем как отношение себестоимости реализованной продукции к сумме выручки за нее:
КЭЗ = Себестоимость / V
где V – выручка.
а) прошлый год КЭЗ прошл.г. =3 523 617 /5 200 000 = 0,6776
б) отчетный год КЭЗ отч.г. = 4 182 379 / 6 240 000= 0,6703
2. Рентабельность производственной деятельности определим по формуле:
RПД = Пр / V
где: Пр – валовая прибыль.
а) прошлый год RПД = 1 676 383 / 5 200 000 = 0,3224
б) отчетный год RПД = 2 057 621 /6 240 000 = 0,3297
3. Рассмотренные показатели являются дополняющими друг друга, т.е. в сумме они составляют единицу.
а) прошлый год КЭЗ прошл.г. + RПД прошл.г. = 0,6776 + 0,3224 = 1
б) отчетный год КЭЗ отч.г. + RПД отч.г. = 0,6703 + 0,3297 = 1
Рентабельность производственной деятельности отражает величину прибыли, приходящуюся на 1 рубль выручки от продажи продукции, а коэффициент эксплуатационных затрат – величину расходов, приходящуюся на 1 рубль выручки от продажи. По расчетным данным видно что в отчетном году по сравнению с прошлым рентабельность продаж увеличивается, а эксплуатационные затраты уменьшаются.
Задание №18
Таблица 15
Анализ рентабельности производственной деятельности
| № п/п | Показатель | За отчетный год | За предшествующий год | Изменение (+,-) |
| 1 | Выручка (нетто), тыс.руб. | 6 240 000 | 5 200 000 | 1 040 000 |
| 2 | Переменные расходы, тыс.руб. | 4 182 379 | 3 523 617 | 658 762 |
| 3 | Маржинальная прибыль, тыс.руб. | 2 057 621 | 1 676 383 | 381 238 |
| 4 | Коэффициент рентабельность производственной деятельности | 0,4920 | 0,4758 | 0,0162 |
| 5 | Влияние факторов: | Х | Х | Х |
| 6 | Доходы от продаж, приходящийся на 1 руб. переменных расходов | Х | Х | 0,0052 |
| 7 | Рентабельность продаж, рассчитанная на основании маржинальной прибыли, коэфф. | Х | Х | 0,011 |
Данные для таблицы возьмем из формы №2 «Отчет о прибылях и убытках»
1. Рентабельность производственной деятельности = маржинальная прибыль / переменные расходы
а) прошлый год: 1 676 383 / 3 523 617 = 0,4758.
б) отчетный год: 2 057 621 / 4 182 379 = 0,4920.
2. Доход от продаж = выручка / переменные расходы
а) прошлый год: 5 200 000 / 3 523 617 = 1,4758.
б) отчетный год: 6 240 000 / 4 182 379 = 1,4920.
3. Рентабельность продаж = маржинальная прибыль / выручка
а) прошлый год: 1 676 383 / 5 200 000 = 0,3224.
б) отчетный год: 2 057 621 / 6 240 000 = 0,3297.
Исходя из выше перечисленных формул, можно вывести формулу рентабельности производственной деятельности для определения влияния таких факторов как доход от продаж и рентабельность продаж:
| Рентабельность производственной деятельности | = | Доход от продаж | * | Рентабельность продаж |
Rпд.0 = Дпр.0 * Rпр.0 = 1,4758 * 0,3224 = 0,4758.
Rпд.расч. = Дпр.1 * Rпр.0 = 1,4920 * 0,3224 = 0,4810.
Rпд.1 = Дпр1 * Rпр.1 = 1,4920 * 0,3297 = 0,4920.
Δ Rпд. (Дпр) = Rпд.расч. - Rпд.0 = 0,4810 – 0,4758 = 0,0052.
Δ Rпд. (Rпр) = Rпд.1 - Rпд.расч. = 0,4920 – 0,4810 = 0,011.
Баланс отклонения: 0,0162 = 0,0052 + 0,011.
В отчетном году рентабельность производственной деятельности по сравнению с прошлым годом повысилась. Данное повышение произошло в результате увеличения как дохода от продаж, так и рентабельности продаж. При принятии управленческих решений следует учитывать данные расчеты с целью уменьшения переменных расходов (понижение себестоимости производимых товаров), что приведет к еще большему увеличению рентабельности производственной деятельности
Задание №19
Определим рентабельность активов и факторов, повлиявших на ее изменение. Степень влияния каждого из факторов отразим в таблице 16. Исходные данные возьмем из форм №1 и №2.
Таблица 16
Анализ рентабельности активов и факторов, влияющих на нее
| № п/п | Показатель | Отчетный год | Предыдущий год | Изменение (+,-) |
| 1 | Прибыль до налогообложения, тыс.руб. | 241 802 | 233 119 | 8 683 |
| 2 | Активы, тыс.руб. | 2 732 021,5 | 2 488 348 | 225 415 |
| 3 | Рентабельность активов | 0,0885 | 0,0937 | -0,0052 |
| 4 | Влияние на изменение коэф. рентабельности активов следующих факторов: | Х | Х | Х |
| Выручки от продаж на 1 руб. доходов | Х | Х | 0,0001 | |
| Доходов на 1 руб. активов | Х | Х | 0,0085 | |
| Показателя прибыли до налогообложения на 1 руб. выручки от продаж | Х | Х | -0,0138 |
1. Вычислим сумму среднегодовых остатков активов:
а) прошлый год: (2 357 382 + 2 619 314) / 2 = 2 488 348 тыс.руб.
б) отчетный год: (2 619 314 + 2 844 729) / 2 = 2 732 021,5 тыс.руб.
2. Вычислим рентабельность активов:
Рентабельность активов = прибыль до налогообложения / сумму среднегодовых остатков активов
а) прошлый год: 233 119 / 2 488 348 = 0,0937.
б) отчетный год: 241 802 / 2 732 021,5 = 0,0885.
3. Детерминированная модель зависимости рентабельности активов от факторов, воздействующих на ее изменение имеет следующий вид:
RА = (N/Дох) * (Дох/A) * (P/N),
где: N/Дох - доля выручки от продаж на 1 руб. доходов;
Дох/A - доля доходов на 1 руб. активов;
P/N – рентабельность продаж.
Используя способ абсолютных разниц, рассчитаем влияние на рентабельность активов различных факторов по следующим формулам:
а) влияние доли выручки от продаж, приходящейся на 1 руб. доходов
Δ RА N/Дох = Δ(N/Дох) * (Дох/A)0 * (P/N)0 = (6 240 000 /6 276 417 – 5 200 000 / 5 233 769) * (5 233 769 / 2 488 348) * (233 119 / 5 200 000) = 0,0001.
б) влияние доли доходов на 1 руб. активов
Δ RА Дох/A = (N/Дох)1 * Δ(Дох/A) * (P/N)0 = (6 240 000 /6 276 417) * (6 276 417 / 2 732 021,5 – 5 233 769 / 2 488 348) *(233 119 / 5 200 000) = 0,0085.
в) влияние рентабельности продаж
Δ RА P/N = (N/Дох)1 * (Дох/A)1 * Δ(P/N)= (6 240 000 /6 276 417) * (6 276 417 / 2 732 021,5) *(241 802 / 6 240 000 – 233 119 / 5 200 000) = -0,0138.
Таким образом, у предприятия наблюдается уменьшение рентабельности активов. Данное понижение произошло в результате: уменьшения рентабельности продаж. Предприятие имеет резерв повышения показателя рентабельность активов, путем повышения его составляющих, оказавших отрицательное влияние, то есть доли прибыли до налогообложения.
Задание №20
Определим динамику рентабельности собственного капитала и факторов, повлиявших на нее в таблице 17. Исходные данные возьмем из форм №1 и №2.
Таблица 17
Анализ рентабельности собственного капитала
| № п/п | Показатель | Отчетный год | Прошедший год | Изменение (+,-) |
| 1 | Чистая прибыль, тыс.руб. | 218 269 | 216 000 | 2 269 |
| 2 | Собственный капитал, тыс.руб. | 1 663 856,5 | 1 578 461 | 85 395,5 |
| 3 | Коэффициент рентабельности собственного капитала | 0,1313 | 0,1367 | -0,0054 |
| 4 | Влияние на изменение коэф. рентабельности СК след. факторов: | Х | Х | Х |
| а) финансового рычага. | Х | Х | +0,0156 | |
| б) коэф. ликвидности | Х | Х | -0,0143 | |
| в) коэф. оборачиваемости | Х | Х | +0,0177 | |
| г) коэф. рентабельности продаж | Х | Х | -0,0244 |
Рассчитаем среднегодовые остатки собственного капитала:
а) прошлый год: (1 495 384 + 1 661 538) / 2 = 1 578 461 тыс. руб.
б) отчетный год: (1 661 538 + 1 666 175) / 2 = 1 663 856,5 тыс.руб.
Рассчитаем среднегодовые остатки заемного капитала:
а) прошлый год: (862 000 + 957 776) / 2 = 909 888 тыс. руб.
б) отчетный год: (957 776 + 1 178 554) / 2 = 1 068 165 тыс.руб.
3.Рассчитаем рентабельность собственного капитала по формуле:
RСК = P/СК
Метод расширения факторных систем позволяет вовлечь в анализ максимальный набор показателей, отражающих все аспекты деятельности компании для всестороннего анализа их влияния на изменение рентабельности собственного капитала:
Р * V * ОА * ЗК
R
СК = = (ЗК / СК) * (ОА / ЗК) * (V / ОА) * (Р / V).
СК * V * ОА * ЗК
Данная модель характеризует зависимость показателя рентабельности собственного капитала от следующих факторов:
финансового рычага (ЗК / СК);
коэф. ликвидности (ОА / ЗК);
оборачиваемости оборотных активов организации (V / ОА);
чистой прибыли, приходящейся на 1 рубль выручки от продаж (Р/V).
Расчет показателя рентабельности собственного капитала за предыдущий год:
RСК 0 = (ЗК / СК)0 * (ОА / ЗК)0 * (V / ОА)0 * (Р / V)0 =
= 0,5764 * 1,6267 * 3,5132 * 0,0415 = 0,1367.
Расчет показателя рентабельности собственного капитала за отчетный год:
RСК 1 = (ЗК / СК)1 * (ОА / ЗК)1 * (V / ОА)1 * (Р / V)1 =
= 0,6420 * 1,4742 * 3,9626 * 0,0350 = 0,1313.
Используя способ абсолютных разниц, рассчитаем влияние на рентабельность собственного капитала различных факторов по следующим формулам:
а) влияние финансового рычага
ΔRСК ЗК/СК =Δ (ЗК / СК ) * (ОА / ЗК)0 * (V / ОА)0 * (Р / V)0 =
= (+0,0656) * 1,6267 * 3,5132 * 0,0415 = 0,0156.
б) влияние коэф. ликвидности:
ΔRСК V/ОА = (ЗК / СК )1 * Δ (ОА / ЗК) * (V / ОА)0 * (Р / V)0 =
= 0,6420 * (-0,1525) * 3,5132 * 0,0415 = -0,0143.
в) влияние коэффициента оборачиваемости:
ΔRСК V/ОА = (ЗК / СК)1 * (ОА / ЗК)1 * Δ (V / ОА) * (Р / V)0 =
= 0,6420 * 1,4742 * (+0,4494) * 0,0415 = 0,0177.
г) влияние рентабельности продаж
ΔRСК P/V = (ЗК / СК)1 * (ОА / ЗК)1 * (V / ОА)1 * Δ (Р / V) =
= 0,6420 * 1,4742 * 3,9626 * (-0,0065) = -0,0244.
д) общее влияние всех факторов
ΔRСК = 0,0156 – 0,0143 + 0,0177 – 0,0244 = -0,0054.
Таким образом, рентабельность собственного капитала ОАО "Агат" в отчетном году понизилась на 0,54% по сравнению с предыдущим годом. Это произошло в первую очередь за счет снижения показателя чистой прибыли, приходящейся на 1 рубль выручки от продаж на 2,44%, что свидетельствует о снижении эффективности текущей деятельности компании. Также на рентабельность собственного капитала отрицательно повлиял показатель ликвидности (снижение этого показателя вызвало снижение рентабельности СК на 1,43%). Это свидетельствует, что анализируемому предприятию следует сократить уровень заемного капитала.
5. Анализ финансового положения организации
Задание №21
Операционный (производственный) рычаг показывает степень чувствительности прибыли организации к изменению объема производства. Определим операционный рычаг по формуле:
Упроизв.л. = ΔТP /ΔТQ,
где: ΔТP – темп изменения прибыли от продаж, %
ΔТQ – темп изменения объема реализации в натуральных единицах, %
ΔТP = ΔP/P = (561 600 – 416 000)/416 000*100 = 35%.
ΔТQ = ΔQ/Q = (19 800 – 18 000)/18 000*100= 10 %.
Упроизв.л. = 35 / 10 = 3,5.
Теперь определим финансовый рычаг по формуле:
Уфин.л. = ΔТЧР /ΔТР,
где: ΔТЧР – темп изменения чистой прибыли, %.
ΔТЧР = ΔЧP/ЧP = (218 269 – 216 000)/216 000*100 = 105,05 %.
Уфин.л. = 105,05 / 35 = 3.
Финансовый рычаг характеризует относительное изменение чистой прибыли при изменении прибыли от продаж.
Производственный и финансовый левериджи обобщаются категорией производственно-финансовый левериджа:
Упроизв-фин.л. = Упроизв.л. * Уфин.л.
Упроизв-фин.л. = 3,5 * 3 = 10,5.
Задание №22
Платежеспособность предприятия – это способность своевременно и в полном объеме погашать свои обязательства по платежам перед бюджетом, банками, поставщиками и другими юридическими и физическими лицами в рамках осуществления нормальной финансово-хозяйственной деятельности.
Предприятие считается платежеспособным, если соблюдается следующее условие:
ОА ≥ КО,
где: ОА – оборотные активы (раздел II баланса);
КО – краткосрочные обязательства (раздел V баланса).
Для ОАО "Агат" данное неравенство на начало и на конец отчетного года не выполняется:
1 480 124 > 749 740 и 1 574 710 > 826 763
Это означает то, что предприятие можно считать достаточно платежеспособным.
На практике платежеспособность предприятия выражается через ликвидность его баланса – способность активов предприятия трансформироваться в денежную форму без потери своей балансовой стоимости. Основная часть оценки ликвидности баланса – установить величину покрытия обязательств предприятия его активами, срок трансформации которых в денежные средства (ликвидность) соответствует сроку погашения обязательств (срочности возврата).
Для осуществления анализа активы и пассивы баланса классифицируются по следующим признакам:
- по степени убывания ликвидности (актив);
- по степени срочности оплаты обязательств (пассив).
Для определения ликвидности баланса группы актива и пассива сравниваются между собой. Условия абсолютной ликвидности следующие:
А1 ≥ П1
А2 ≥ П2
А3 ≥ П3
А4 ≤ П4
где: А1 – наиболее ликвидные активы (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения);
А2 – быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты);
А3 – медленно реализуемые активы (запасы; налог на добавленную стоимость; дебиторская задолженность(платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты); прочие оборотные активы);
А4 – трудно реализуемые активы (внеоборотные активы);
П1 – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);
П2 – краткосрочные пассивы (краткосрочные заемные средства, задолженности участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы);
П3 – среднесрочные и долгосрочные пассивы (долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов иплатежей);
П4 – постоянные (устойчивые) пассивы (собственный капитал).
Логика представленных соотношений такова:
1. Бессрочные источники (собственный капитал) соответствуют в балансе внеоборотным активам и служат их источником финансирования. Кроме того, собственный капитал, являясь основой стабильности организации, частично должен финансировать и оборотный капитал. Именно поэтому желательно определенное превышение собственного капитала над внеоборотными активами, которое формирует собственный оборотный капитал.
Долгосрочные обязательства соответствуют в балансе запасам и в соответствии с логикой этой методики служат источником их финансирования. При этом величина запасов должна превышать обязательства, чтобы по мере естественного преобразования запасов в денежные средства организация могла гарантированно погашать свои долгосрочные обязательства.
Краткосрочные кредиты и займы соответствуют дебиторской задолженности и служат источником их финансирования, при этом для признания баланса ликвидным необходимо превышение дебиторской задолженности над соответствующими пассивами.
Кредиторская задолженность соответствует в балансе наиболее ликвидным активам, т.е. денежным средствам и краткосрочным финансовым вложениям. При этом необходимо превышение кредиторской задолженности над денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями.
Для нашей компании показатели анализа ликвидности баланса приведены в таблице 18, 19.
Таблица 18
Дефициты и излишки баланса, тыс.руб.
| Расчет | Расчетная формула | На начало отчетного периода | На конец отчетного периода |
| Капитал собственный – Внеоборотные активы | П4 – А4 | 522 348 | 396156 |
| Запасы – долгосрочные пассивы | А3 – П3 | 762 423 | 706 283 |
| Дебиторская задолженность – Кратко-срочные кредиты и займы | А2 – П2 | 109 523 | 232 157 |
| Денежные средства – Кредиторская задолженность | А1 – П1 | (349 598) | (542 284) |
Таблица 19
Предельный анализ излишков и дефицитов, тыс.руб.
| Расчет | Значения | Вывод |
| Прирост П4 – Прирост А4 Прирост А3 – Прирост П3 Прирост А2 – Прирост П2 Снижение А1 – Прирост П1 | (126 192) (56 140) 122 634 (192 686) | Ухудшение Ухудшение Улучшение Ухудшение |
Оценивая результаты анализа ликвидности баланса компании, необходимо отметить наличие растущих дефицитов, рассчитанных методике. Причина дефицитности баланса — несбалансированность наиболее ликвидных активов и кредиторской задолженности.
Отмечается дефицит собственного капитала, ведь его удельный вес — 59% (1 666175 / 2 844 729 * 100) валюты баланса. Это связано с тем, что организация имеет в собственности много внеоборотных активов (45% валюты баланса). Такая схема использования внеоборотных активов не предполагает значительных устойчивых источников финансирования.
Предельный анализ ликвидности показывает ухудшение четвертого соотношения, что приводит к уменьшению излишка собственного капитала относительно внеоборотных активов и увеличению дефицита высоколиквидных активов относительно кредиторской задолженности.
Рассчитаем относительные показатели ликвидности:
- коэффициент абсолютной ликвидности – показывает какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время:
КАЛ = (ДС + КФВ)/КО,
где: ДС – денежные средства;
КФВ – краткосрочные финансовые вложения;
КО – краткосрочные обязательства.
КАЛ = (73 172 + 59 739) / 826 763 = 0,1608 (рекомендуемое значение 0,15-0,2) – в ближайшее время предприятие платежеспособно.
- коэффициент текущей ликвидности – показывает прогнозируемые платежные возможности предприятия в условиях своевременного проведения расчетов с дебиторами:
КТЛ = (ДС + КФВ + ДЗ)/КО
где: ДЗ – дебиторская задолженность.
КТЛ = (73 172 + 59 739 +383 677) / 826 763 = 0,6248 (рекомендуемое значение 0,5 - 0,8). Предприятие может своевременно погашать кредиторскую задолженность
- коэффициент общей ликвидности – показывает достаточность оборотных средств у предприятия для покрытия своих краткосрочных обязательств:
КОЛ = ОА/КО,
КОЛ = 1 574 710 / 826 763 = 1,9047 (рекомендуемое значение 1-2). Т.е. оборотных средств у предприятия достаточно для покрытия краткосрочных обязательств.
Финансовая устойчивость предприятия характеризует его способность осуществлять хозяйственную деятельность преимущественно за счет собственных средств, при сохранении платежеспособности. Относительная степень финансовой устойчивости предприятия определяется посредством системы коэффициентов, характеризующих структуру источников средств предприятия, используемых при формировании запасов, и степень его зависимости от внешних источников финансирования.
1. Коэффициент автономии дает наглядное представление о доле собственных источников средств, участвующих в процессе формирования активов предприятия. Чем ближе его значение к 1, тем предприятие более независимо.
Кавт = СК/ВБ = 1 666 175 / 2 844 729 = 0,5857.
где ВБ – валюта баланса.
Предприятие имеет небольшую зависимость от кредиторов. В рыночной экономике большая и все увеличивающаяся доля собственного капитала вовсе не означает улучшения положения предприятия. Напротив, использование заемных средств, свидетельствует о гибкости предприятия, его способности находить кредиты и возвращать их. (Норма ≥ 0,5).
2. Коэффициент финансовой устойчивости можно применять в качестве дополнения к коэффициенту автономии, путем прибавления к собственному капиталу средств долгосрочного кредитования. Организация, получив долгосрочный кредит, может заняться реструктуризацией производства, обновить внеоборотные активы.
Кфу = (СК + ДКЗ)/ВБ = (1 666 175 + 351 791) / 2 844 729 = 0,7094
Полностью располагая этими средствами, организация рассматривает их в данном периоде в качестве собственного капитала. (Норма ≥0,7).
3. Коэффициент финансового левериджа характеризует отношение между заемными и собственными средствами предприятия.
КФЛ = ЗК/СК = 1 178 554 / 1 666 175 = 0,7073
Данный коэффициент показывает риск потери финансовой устойчивости предприятия.
4. Коэффициент финансовой маневренности показывает долю собственных оборотных средств в собственном капитале.
Км = СОС/СК = 1 574 710 / 1 666 175 = 0,9451 (Рекомендуемое значение =>0,5). В нашем примере у предприятия достаточно возможностей финансового маневра, поскольку большая часть собственных средств вложена в наиболее мобильные активы.
Финансовое положение ОАО "Агат" можно назвать достаточно устойчивым.
Задание № 23
Такой показатель как соотношение дебиторской и кредиторской задолженности показывает сколько дебиторской задолженности приходится на каждый рубль кредиторской задолженности.
Если дебиторская задолженность больше кредиторской, это является возможным фактором обеспечения высокого уровня коэффициента общей ликвидности. Одновременно это может свидетельствовать о более быстрой оборачиваемости кредиторской задолженности по сравнению с оборачиваемостью дебиторской задолженности. В таком случае в течение определенного периода долги дебиторов превращаются в денежные средства, через более длительные временные интервалы, чем интервалы, когда предприятию необходимы денежные средства для своевременной уплаты долгов кредиторам. Соответственно возникает недостаток денежных средств в обороте, сопровождающийся необходимостью привлечения дополнительных источников финансирования.
При значительных различиях в оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности продолжительность финансового цикла может принимать отрицательное значение и означает финансирование его деятельности преимущественно за счет кредиторов. Однако при этом существенно возрастает риск потери ликвидности. В общем приближении считается, что размеры дебиторской и кредиторской задолженности должны быть сопоставимы, т.е. его значение должно быть приблизительно равным единице.
ДЗ/КЗ = 383 677 / 675 195 = 0,56.
Показатель не вызывает на настоящий момент сильного беспокойства.
Показатель значительно отличается от 1, что свидетельствует о финансировании анализируемого предприятия преимущественно за счет кредиторов. Преобладание Кредиторской задолженности говорит о вероятности просроченной задолженности в связи, с чем сокращение краткосрочной задолженности на конец года может быть оценено положительно за счет ликвидации задолженности. А на данном предприятии этот показатель увеличивается. Рост долгосрочной кредиторской задолженности на конец года может также являться просроченной задолженностью дополнительно с привлечением новых кредитов, которые можно расценивать и положительно для развития бизнеса т.к. кредиты могут свидетельствовать о расширении производств и увеличении производственных мощностей, что в будущем приведет к дополнительной прибыли. Так же показателем кредиторской задолженности могут быть не уплаченные налоги на данный момент, штрафы.
Задание №24
На основании проведенного анализа финансового положения предприятия можно заключить, что большинство показателей характеризуют положение предприятия как:
- предприятие можно считать достаточно платежеспособным.
-предприятие может своевременно погашать кредиторскую задолженность
- оборотных средств у предприятия достаточно для покрытия краткосрочных обязательств.
- в ближайшее время предприятие платежеспособно.
Оценивая результаты анализа ликвидности баланса компании, необходимо отметить наличие растущих дефицитов. Причина дефицитности баланса — несбалансированность наиболее ликвидных активов и кредиторской задолженности.
Что касается соотношения дебиторской и кредиторской задолженности, то данный показатель близок к оптимальному, хотя преобладание кредиторской задолженности над дебиторской подтверждает низкую ликвидность баланса. Преобладание кредиторской задолженности говорит о вероятности просроченной задолженности в связи, с чем сокращение краткосрочной задолженности на конец года может быть оценено положительно за счет ликвидации задолженности. А на данном предприятии этот показатель увеличивается. Рост долгосрочной кредиторской задолженности на конец года может также являться просроченной задолженностью дополнительно с привлечением новых кредитов, которые можно расценивать и положительно для развития бизнеса т.к. кредиты могут свидетельствовать о расширении производств и увеличении производственных мощностей, что в будущем приведет к дополнительной прибыли. Так же показателем кредиторской задолженности могут быть не уплаченные налоги на данный момент, штрафы.
Так же следует отметить низкую долю собственных средств (59 %) в соотношении с заемными, что делает предприятие немного зависимым от кредиторов. Велик риск потери финансовой устойчивости.
6. Комплексная оценка деятельности организации
Задание №25
Дадим сравнительную рейтинговую оценку результативности деятельности конкурирующих с ОАО "Агат" акционерных обществ: "Алмаз" и "Рубин". Исходные данные для анализа представлены в таблице 20.
Таблица 20
Подготовка стандартизированных показателей для комплексной оценки результатов деятельности ООО
| № п/п | Стандартизированный комплексный показатель | ООО | Наибольшее значение показателя (эталон) | ||
| Алмаз | Рубин | Агат | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1 | Коэффициент рентабельности продаж | 0,090 | 0,086 | 0,090 | 0,090 |
| 2 | Коэффициент рентабельности активов | 0,062 | 0,066 | 0,088 | 0,088 |
| 3 | Коэффициент рентабельности собственного капитала | 0,035 | 0,030 | 0,131 | 0,131 |
| 4 | Коэффициент рентабельности доходов | 0,028 | 0,032 | 0,035 | 0,035 |
| 5 | Коэффициент рентабельности расходов | 0,025 | 0,029 | 0,036 | 0,036 |
| 6 | Коэффициент финансовой независимости | 0,572 | 0,576 | 0,586 | 0,586 |
Для ранжирования мест предприятий воспользуемся методом расстояний. Для этого установим близость объектов анализа к объекту-эталону по каждому из сравниваемых показателей – определим коэффициенты по каждому показателю как отношение его значения к показателю-эталону с максимальным уровнем. Результаты занесем в табл. 21.
Рейтинговую оценку с учетом коэффициента значимости рассчитаем по следующему алгоритму:
Rij = 
.
Таблица 21
Матрица стандартизированных показателей для комплексной оценки результатов деятельности ООО
| № п/п | Показатели | ООО | Наибольшее значение показателя (эталон) | ||
| Алмаз | Рубин | Агат | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1 | Коэффициент рентабельности продаж | 1 | 0,9556 | 1 | 1,800 |
| 2 | Коэффициент рентабельности активов | 0,7045 | 0,75 | 1 | 1,400 |
| 3 | Коэффициент рентабельности собственного капитала | 0,2672 | 0,2290 | 1 | 2,000 |
| 4 | Коэффициент рентабельности доходов | 0,8 | 0,9143 | 1 | 1,600 |
| 5 | Коэффициент рентабельности расходов | 0,6944 | 0,8056 | 1 | 1,500 |
| 6 | Коэффициент финансовой независимости | 0,9761 | 0,9829 | 1 | 1,700 |
| 7 | Итого | 4,4422 | 4,6374 | 6 | Х |
| 8 | Рейтинговая оценка с учетом степени значимости показателя | 6,0046 | 6,4895 | 10 | Х |
| Ранжирование мест ООО | 3 | 2 | 1 | Х | |
Предприятия упорядочиваются (ранжируются) в порядке рейтинговой оценки. Наивысший рейтинг имеет предприятие с максимальным значением сравнительной рейтинговой оценки. Первое место по результатам расчетов занимает ООО “Агат”. ООО “Рубин” соответствует второе место, третье место (с большим отрывом) соответствует деятельности ООО ”Алмаз”. В данном случае сравнение предприятий проводилось на дату составления баланса, соответственно и рейтинг предприятия определен на конец отчетного года.
Заключение
Данная курсовая работа посвящена проведению комплексного экономического анализа хозяйственной деятельности условного предприятия (ООО «Агат»), определению его места в конкурентной среде и разработке рекомендаций, направленных на повышение эффективности результатов его деятельности.
На основе результатов бухгалтерской отчетности ООО «Агат» и рейтинговой оценки можно сделать вывод, что ООО «Агат» занимает первое место среди конкурирующих обществ. Рассматривая результаты деятельности данного предприятия в общем можно говорить, что они удовлетворительные.
В процессе анализа ресурсного потенциала предприятия установлено, что общий резерв увеличения объема продаж за счет лучшего использования трудовых ресурсов составляет 23140 тыс. руб., за счет улучшения использования основных средств – 22330 тыс. руб. в результате сокращения внутрисменных потерь времени и повышения часовой фондоотдачи.
Выручка от продаж возросла по сравнению с прошлым годом на 1040000 тыс. руб., наблюдается изменение прибыли от продаж на 145600 тыс.руб. в основном за счет экстенсивных факторов, что говорит о ее низком качестве.
Анализ себестоимости продукции выявил снижение в отчетном году показателя затрат на 1 рубль продаж на 0,01 коп., что говорит о повышении прибыльности производственной деятельности. Несмотря на общий прирост стоимости материальных ресурсов в отчетном году, их удельный расход увеличился (снизилась материалоотдача), что следует оценить отрицательно. Также наблюдается увеличение доходов и расходов предприятия, при этом положительным фактором является превышение темпов роста доходов по сравнению с расходами , что говорит о увеличении прибыли. В отчетном году основная прибыль получена ООО «Агат» за счет производственной деятельности.
В процессе анализа финансовых результатов установлено, что в отчетном году прибыль от продаж увеличилась на 145600 тыс. руб., как уже говорилось раньше, причем увеличение объема продаж и повышение цен на продукцию привели к росту прибыли, а повышение себестоимости продукции, изменение структуры продаж в сторону увеличения удельного веса низкорентабельных видов продукции, увеличение коммерческих и управленческих расходов - к ее снижению. Резервом увеличения прибыли от продаж ООО «Агат» является возрастание удельного веса в объеме продаж более рентабельных видов продукции, а также снижение себестоимости товаров и коммерческих и управленческих расходов. Качество прибыли ООО «Агат» невысокое, так как ее прирост в большей степени связан с ростом отпускных цен на продукцию, а рост физического объема продаж привел к незначительному увеличению прибыли.
Рентабельность производственной деятельности в отчетном году увеличилась на 1,62% за счет повышения доходности от продаж. Рентабельности активов снизилась на 0,52 % за счет роста выручки от продаж на 1 руб. доходов и изменения доходов на 1 руб. активов. Рентабельность собственного капитала также снизилась на 0,54% (из-за незначительного роста размера собственного капитала).
В целом динамика показателей рентабельности свидетельствует о повышении эффективности работы предприятия.
Анализ финансового положения показал, что баланс ООО «Агат» в отчетном году можно считать ликвидным. У большинства коэффициентов ликвидности есть соответствие с нормативным значениям, причем наблюдается их положительная динамика. Все это говорит об улучшении финансового положения предприятия. Платежеспособность ООО «Агат» можно охарактеризовать как достаточно высокую, коэффициент текущей ликвидности соответствует нормативному значению в отчетном году 0,6248.
Однако оценка финансовой устойчивости предприятия с позиции обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования показала, что ООО «Агат» имеет нормальную финансовую устойчивость. Величина собственного капитала, снижение роста зависимости от внешних источников, соотношение активов и пассивов баланса, а так же динамика коэффициентов ликвидности позволяют оценить финансовое положение предприятия как устойчивое.
Рейтинговое ранжирование, проведенное на основе полученных в процессе анализа показателей, определило, что ОАО «Агат» имеет высший рейтинг среди конкурентов (первое место).
Таким образом, основное внимание руководству предприятия следует сосредоточить на повышении эффективности использования имеющихся ресурсов, что в свою очередь приведет к использованию большего числа резервов, которые в свою очередь приведут к получению дополнительной прибыли.
Мерами по ее улучшению могут быть:
- проведение оценки медленнореализуемых активов, выявление излишних и залежалых запасов и уменьшение их, систематический контроль за состоянием запасов с использованием современных методов управления запасами;
- совершенствование управления дебиторской задолженностью, для чего следует: осуществлять регулярный мониторинг дебиторов по видам продукции, объему задолженности, срокам погашения и др., своевременно образовывать резерв по сомнительным долгам; осуществить комплекс мер, направленных на укрепление расчетно-платежной дисциплины: минимизацию временных интервалов между моментами завершения работ, отгрузки продукции, предъявления платежных документов; предоставление системы скидок покупателям; введение штрафных санкций за просрочку платежа; использование возможности оплаты долгов векселями; развитие прямых хозяйственных связей с покупателями;
- повышение эффективности маркетинговой деятельности, освоение выпуска высокорентабельных видов продукции;
- совершенствование финансовой деятельности, в частности, осмотрительная политика по выбору источников финансирования;
- внедрение новых форм и методов управления, в том числе управления капиталом и активами для повышения финансовой устойчивости;
- пересмотр коммерческих и управленческих расходов, с целью их снижения;
- пересмотр количества рабочих мест управленческого состава и выявление резервов в этой области;
- повышения качества продукции, снижение закупочных цен на сырье и как следствие снижение себестоимости;
- совершенствование процесса производства, мобилизация неиспользуемых внутрипроизводственных резерв (особенно по материалам) в целях дальнейшего повышения уровня интенсификации производственной деятельности.
Список использованной литературы
Методические указания по проведению анализа финансового состояния организаций. Приказ ФСФО России от 23.01.2001г. № 16.
Анализ финансовой отчетности. Учебное пособие. /под редакцией О.В. Ефимовой, М.В. Мельник. – М.: Омега – Л, 2007. – 451с.
3. Анализ финансовой отчетности: Учебник / Под ред. М.А. Вахрушиной, Н.С. Пласковой. - М.: Вузовский учебник, 2007. – 367с.
4.Басовский Л.Е. Экономический анализ. Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 222с.
5. Банк В.Р., Банк С.В., Тараскина А.В. Финансовый анализ. Учебное пособие. – М.: ТК Велби, Издательство Проспект, 2007. – 344с.
6. Гиляровская Л.Т., Вехорева А.А. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческого предприятия. – СПб.: Питер, 2006. – 256с.
7. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. Учебное пособие. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2006. – 336с.
8. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 560с.
9. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. Учебное пособие / под редакцией М.А.Вахрушиной – М.: Вузовский учебник, 2008.
10. Кондратова И.Г. Основы управленческого учета.- М: Финансы и статистика, 2007.
11. Кувшинов Д.А. Рейтинговая оценка финансового состояния предприятия.// Экономический анализ: теория и практика. 2007, № 6.
12. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Методические указания по выполнению курсовой работы. - М.: ВЗФЭИ, 2008.
13. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие/ Под ред. д. э. н., проф. М.А. Вахрушиной. – М.: Вузовский учебник, 2008. – 463с.
14. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.: "Инфра-М" 2008. - 402 стр.
15 Савицкая Г.В. Экономический анализ. Учебное пособие. – М.: Новое знание, 2007. – 679с.
16.Теория Экономического анализа: Учеб. пособие / Под ред. Р.П. Казаковой, С.В. Казакова. – М. : Инфра-М, 2008. - 239 стр.
Чуев И.Н., Чуева Л.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. Учебник для вузов. – М.: Дашков и К, 2006.
18. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. - М.: Инфра-М, 2008. - 303 стр.
19. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: учебник. - М.: Инфра-М, 2008. - 333 стр.
20. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. - М.; ИНФРА-М, 2007. - 343 с.